宏观经济与货币政策 - 明尼阿波利斯联储主席卡什卡利表示美国经济展现“韧性” 且未看到本月降息的“动力” [1] - 美国11月零售销售环比增长+0.6% 高于预期的+0.5% 扣除汽车的零售销售环比增长+0.5% 高于预期的+0.4% [2] - 美国11月最终需求生产者价格指数同比上涨+3.0% 高于预期的+2.7% 核心PPI同比同样上涨+3.0% 高于预期的+2.7% [2] - 市场对美联储在1月27-28日会议上降息25个基点的概率预期已降至3% [9] - 欧洲央行副行长德金多斯表示欧元区通胀“处于良好位置” 但全球经济不确定性正在拖累经济 [14] - 利率互换市场预计欧洲央行在2月5日会议上加息25个基点的概率为1% [14] 金融市场表现 - 美国三大股指下跌 标普500指数下跌-0.75% 道琼斯工业指数下跌-0.46% 纳斯达克100指数下跌-1.22% 至一周低点 [4][5] - 欧洲斯托克50指数从纪录高位回落 下跌-0.16% 中国上证综指从10.5年高位回落 收跌-0.31% 日本日经225指数上涨+1.48% 创历史新高 [10] - 三月10年期国债期货上涨+3个最小变动价位 10年期国债收益率下降-2.2个基点至4.158% [12] - 10年期盈亏平衡通胀率升至2.313% 为2.25个月高点 [13] - 欧洲政府债券收益率走低 10年期德国国债收益率下降-1.1个基点至2.836% 10年期英国国债收益率下降-1.9个基点至4.379% [13] 行业与商品动态 - 芯片制造商和“科技七巨头”股票表现疲软 拖累大盘 [4][15][16] - 能源生产商和服务提供商股价上涨 因WTI原油价格触及2.5个月高点 [3][17] - 因地缘政治风险加剧 投资者寻求避险资产 黄金、白银和铜价今日均创下历史新高 [3] - WTI原油因地缘政治风险升至2.5个月高点 [3] - 美国MBA抵押贷款申请在截至1月9日当周增长+28.5% 购房抵押贷款子指数增长+15.9% 再融资抵押贷款子指数增长+40.1% 30年期固定抵押贷款平均利率下降-7个基点至6.18% [1] 公司动态与财报 - 芯片股普遍下跌 ARM控股下跌超-4% 拉姆研究、博通、美满科技、超威半导体下跌超-2% 应用材料、科磊下跌超-1% [15] - “科技七巨头”股票普遍下跌 英伟达下跌超-2% 亚马逊、Meta、微软、特斯拉下跌超-1% 谷歌下跌-0.93% 苹果下跌-0.58% [16] - 能源股上涨 APA公司上涨超+4% 戴文能源、菲利普斯66、康菲石油上涨超+3% 西方石油、马拉松石油、埃克森美孚、Diamondback能源、瓦莱罗能源上涨超+2% 雪佛龙上涨超+2% 领涨道指 [17] - 携程ADR下跌超-15% 因中国监管机构称正对该公司涉嫌垄断行为进行调查 [18] - Glaukos公司下跌超-9% 因预测2026年净销售额为6亿至6.2亿美元 中值低于市场预期的6.123亿美元 [18] - Rivian Automotive下跌超-7% 因瑞银将其评级从中性下调至卖出 目标价15美元 [18] - 富国银行下跌超-5% 因报告第四季度净利息收入为123.3亿美元 低于市场预期的124.3亿美元 [19] - 直觉外科下跌超-4% 因预测全年达芬奇手术量增长13%至15% 低于市场预期的15.2% [19] - 美国银行下跌-4% 因报告第四季度剔除DVA后的FICC交易收入为25.2亿美元 低于市场预期的26.2亿美元 [19] - TG Therapeutics上涨超+9% 因报告2025年初步营收为6.16亿美元 高于市场预期的6.061亿美元 [20] - 美盛公司上涨超+6% 领涨标普500指数 因摩根士丹利将其目标价从33美元上调至35美元 理由是钾肥需求上升 [20] - CNH Industrial NV上涨超+2% 因高盛将其评级从中性上调至买入 目标价13美元 [20] - Fabrinet上涨超+1% 因巴克莱将其评级从平配上调至超配 目标价537美元 [21] 经济数据与前瞻 - 中国12月出口同比增长+6.6% 高于预期的+3.1% 进口同比增长+5.7% 高于预期的+0.9% [7] - 本周市场焦点将集中在经济新闻和美联储动态 预计今日12月成屋销售环比增长+2.2%至422万套 最高法院可能就特朗普总统关税的合法性做出裁决 周四预计初请失业金人数增加7000人至21.5万人 1月帝国制造业商业状况指数预计上升4.9点至1.0 周五预计12月制造业产出环比下降-0.1% 1月NAHB住房市场指数预计上升+1点至40 [8] - 第四季度财报季本周开始 银行财报陆续公布 据彭博行业研究预计 标普500指数成分股Q4盈利将增长+8.4% 若排除“科技七巨头” 预计盈利增长+4.6% [9]