公司资本管理行动 - 法国农业信贷保险公司于2026年1月8日启动了两系列次级固定利率可重置票据的收购要约，并于2026年1月15日到期 [1][2][3] - 此次收购要约旨在主动管理公司资本结构，并与发行一笔7.5亿欧元、2036年12月到期的二级资本债一起，优化公司的债务期限分布 [2] 收购要约具体结果 - 两系列目标票据的有效投标本金总额为8.614亿欧元 [1][5] - 公司设定的最终接受金额为7.499亿欧元，其中4.75%票据接受2.219亿欧元，2.625%票据接受5.28亿欧元 [4][5] - 对于4.75%票据（ISIN: FR0013203734），收购价格为面值的104.765%，并按68.9%的比例分配接受；结算后该系列票据未偿还本金降至7.781亿欧元 [4] - 对于2.625%票据（ISIN: FR0013312154），收购价格为面值的99.741%，全额接受；结算后该系列票据未偿还本金降至4.72亿欧元 [4] - 被接受购买的票据将在要约结算后立即被注销 [8] 目标票据与结算细节 - 目标票据为两系列次级可重置票据：2016年发行，未偿本金10亿欧元，固定年利率4.75%，首次重置日为2028年9月27日；2018年发行，未偿本金10亿欧元，固定年利率2.625%，首次重置日为2028年1月29日 [2] - 要约预计于2026年1月20日结算，公司将向清算系统支付现金，用于支付收购价格及应计利息 [6][7] - 合格持有人将获得的现金金额等于相关收购价格乘以被接受票据的本金总额，再加上应计利息 [6] 公司背景信息 - 法国农业信贷保险公司是法国最大的保险公司，隶属于法国农业信贷集团，业务涵盖储蓄、养老、健康、个人保障和财产保险 [10] - 截至2024年底，公司拥有超过6700名员工，2024年保费收入（非美国通用会计准则）达436亿欧元 [10] - 公司由标普全球评级评为A级，展望稳定 [9]