AI热潮引发内存基础设施短缺 - AI淘金热导致计算机内存基础设施出现全新短缺 使这个原本不起眼、低利润的行业突然变得异常热门[1] - 内存短缺问题已使行业处于临界点 美光公司向CNBC表示其2026年的产能已售罄[3] - 内存成本通常占硬件总成本的约五分之一 导致除超大规模企业外的其他厂商面临价格大幅上涨[3] 内存短缺对科技公司的具体影响 - 任天堂Switch 2硬件中的内存成本在2025年第四季度飙升超过40% 导致其股价在2025年底暴跌[3] - 任天堂总裁古川俊太郎表示公司必须密切关注局势 但未对可能提高游戏机价格的假设发表评论[3] - 个人电脑DIY爱好者担忧杰夫·贝索斯2024年的预测 即个人计算行业可能消亡 未来消费者将从云提供商租用计算能力[4] SanDisk公司的表现与战略 - SanDisk于2025年2月从西部数据分拆 恰逢行业繁荣期 其股价在2025年实现了559%的总回报 成为标普500指数中表现最好的股票之一[1][5] - 自年初以来 公司股价已进一步上涨50%[5] - 公司计划在当前财年（截至6月）将资本支出增加18% 尽管预计收入将增长44%[5] - 公司需要在投资产能以满足客户需求与保持供应优势之间取得平衡[4] - SanDisk CEO大卫·戈克勒向《华尔街日报》表示 需要确保正确的经济效益以持续投资 避免出现大幅亏损的周期性阶段 并建议超大规模企业签订长于三个月的供应协议[4]