核心业绩表现 - 第四季度净利润为6930万美元，每股收益0.90美元，若剔除一次性软件减值影响，净利润约为7200万美元，每股收益0.94美元 [2] - 拨备前净收入（PPNR）环比增长至1.154亿美元，同比增长约14% [1] - 净息差（NIM）环比扩大6个基点至3.06%，主要得益于存款成本下降速度快于贷款收益率 [1] 存款增长与结构 - 期末无息活期存款账户（NIDDA）余额当季增加4.85亿美元，全年增加15亿美元；平均NIDDA余额当季增加约5.05亿美元，全年增加8.44亿美元 [1][5] - NIDDA占总存款比例从去年底的27%提升至本季末的31%，管理层目标是在2026年达到约33% [7] - 总存款当季增加7.35亿美元，全年增加15亿美元，增长来源广泛，约三分之二来自新客户关系，三分之一来自现有客户关系深化 [6][7] - 期末存款成本环比下降21个基点至2.10%，同比下降53个基点 [5][8] 贷款增长与构成 - 核心贷款当季强劲反弹，增加7.69亿美元，其中商业及工业贷款（C&I）增加4.74亿美元，商业房地产贷款（CRE）增加2.76亿美元 [4][10] - 管理层预计2026年核心贷款增长约6%，但由于住宅贷款等约8%的流失，总贷款增长预计在2%至3%之间 [4][11] - 贷款总额当季净增5.71亿美元，贷存比季末为82.7% [10] 信贷质量 - 当季信贷成本包含约1000万美元与欺诈相关的贷款损失（全额核销）以及总计略低于2500万美元（30个基点）的核销额 [12][13] - 拨备费用为2560万美元，贷款损失准备金维持在约2.2亿美元 [13] - 受批评及分类贷款减少2700万美元，不良贷款减少700万美元 [12] 商业房地产（CRE）敞口 - 商业房地产贷款总额为68亿美元，占总贷款的28%，2025年增长9% [14] - 投资组合加权平均贷款价值比为55%，加权平均偿债覆盖率为1.82 [14] - 地域分布集中，佛罗里达州占48%，纽约州占22% [14] - 办公室物业敞口环比减少9800万美元（约6%），受批评及分类的CRE贷款减少3600万美元 [14] 资本状况与股东回报 - 普通股一级资本充足率（CET1）为12.3%，若计入累计其他综合收益（AOCI）影响，则约为11.6% [15] - 有形普通股权益与有形资产比率为8.5%，每股有形账面价值增至40.14美元，同比增长约10% [15] - 董事会新授权2亿美元股票回购计划，加上前期剩余约5000万美元额度，总回购能力约2.5亿美元，并将股息提高0.02美元 [4][16] 2026年业绩指引 - 预计无息活期存款账户（NIDDA）增长约12%，剔除经纪存款后的总存款增长约6% [17] - 预计收入增长约8%，净息差（NIM）将从3.06%改善至约3.20% [17] - 指引基于与当前相似的经济环境，并假设美联储约两次降息，但公司资产负债表对冲充分，对降息次数的小幅差异不敏感 [17]