市场整体表现与情绪 - 周五美股主要股指小幅收低 华尔街市场情绪受挫 [1] - 周二盘前 标普500 E-Mini期货下跌1.58% 纳斯达克100 E-Mini期货下跌1.95% 预示美股将大幅低开 [5] - 欧洲股市方面 欧洲斯托克50指数下跌1.20% 延续跌势 [14] - 亚洲股市普遍收跌 中国上证综指微跌0.01% 日本日经225指数下跌1.11% [17] 行业与个股异动 - 电力公用事业股大幅下挫 因特朗普推动紧急电力批发拍卖并要求科技巨头承担上涨的电力成本 Talen Energy暴跌超11% Constellation Energy下跌超9% 领跌标普500和纳斯达克100指数 [1] - 科技股方面 美光科技上涨超7% 成为纳斯达克100指数中涨幅最大的股票 因披露董事Teyin Liu购买了价值约780万美元的股票 [1] - 部分公司因财报不佳而下跌 化工公司Mosaic公布疲弱的第四季度初步业绩后股价下跌超4% 运输物流公司J.B. Hunt Transport Services因第四季度营收不及预期下跌超1% [1] - 周二盘前交易中 “七巨头”股票普遍下挫 Alphabet和亚马逊跌幅均超3% 芯片股下跌 Marvell Technology跌超3% Advanced Micro Devices跌超2% [20] - 加密货币相关股票在盘前交易中下跌 比特币价格下跌超1% 带动相关股票走低 [21] - 个股方面 Ciena在盘前交易中暴跌超6% 因美国银行将其评级从买入下调至中性 RAPT Therapeutics在盘前交易中飙升超63% 因GSK同意以每股58美元的价格收购该公司 [21] 宏观经济数据与政策 - 美国12月工业产出环比增长0.4% 高于预期的0.1% 制造业产出意外环比增长0.2% 预期为下降0.2% [6] - 美联储官员表态方面 副主席菲利普·杰斐逊表示利率已接近既不限制也不刺激经济的水平 监管副主席米歇尔·鲍曼则表示货币政策仍处于适度限制性区间 除非就业市场改善 否则应准备进一步降息 [7] - 利率期货市场定价显示 市场预计美联储1月会议维持利率不变的概率为95% 降息25个基点的概率为5% [8] - 基准10年期美国国债收益率上升6个基点至4.29% 全球债券收益率因日本长期债券遭抛售而大幅上升 [3] - 本周市场焦点包括被推迟的美国11月核心PCE物价指数以及大量企业财报 [2][9] - 其他值得关注的数据包括美国成屋签约销售、建筑支出、初请失业金人数、个人支出与收入、标普全球制造业PMI初值、服务业PMI初值以及密歇根大学消费者信心指数 [10] 地缘政治与贸易动态 - 特朗普宣布 自2月1日起 对八个欧洲国家（德国、法国、英国、荷兰、瑞典、丹麦、芬兰、挪威）的出口商品加征10%的关税 并表示若其要求未得到满足 将“100%”推进对欧洲国家加征关税 这些关税将在6月上调至25% 直至达成“完全彻底购买格陵兰岛”的协议 [4][14] - 作为回应 欧洲官员正在考虑一系列反制措施 包括可能对价值1080亿美元的美国出口商品征收报复性关税 [4] - 特朗普还威胁对法国葡萄酒和香槟征收200%的关税 以向法国总统马克龙施压 要求其加入其加沙和平委员会 [14] - 特朗普计划在达沃斯世界经济论坛上与北约秘书长就格陵兰岛问题举行会议 并重申该领土对“国家和世界安全至关重要” [4] 欧洲市场与数据 - 花旗策略师将欧洲股票评级下调至中性 称重新燃起的大西洋两岸紧张关系对今年企业盈利复苏的预期产生了怀疑 [14] - 德国1月ZEW经济景气指数为59.6 远高于预期的50.0 欧元区1月ZEW经济景气指数为40.8 高于预期的36.7 [16] - 德国12月生产者价格指数环比下降0.2% 同比下降2.5% [16] - 欧元区11月经常账户盈余为86亿欧元 远低于预期的203亿欧元 [16] - 英国截至11月的三个月平均薪资（不含奖金）同比增长4.5% 符合预期 失业率为5.1% 弱于预期的5.0% [15] 中国市场动态 - 中国股市中 卫星、国防和稀土股领跌 因监管机构加强了对投机和异常交易行为的打击措施 [18] - 电力股上涨 因全球对建设AI数据中心的电力设备需求激增 以及国家主导的行业投资推动 [18] - 房地产股攀升 因疲弱的12月数据引发了对政府出台新支持措施的希望 [18] - 中国人民银行将一年期贷款市场报价利率维持在3.0% 五年期维持在3.5% 符合预期 [18] - 中国国家发改委表示 计划推出2026-2030年新政策以促进国内消费 并解决突出的供需失衡问题 重点在服务业 [18] - 中国财政部推出一系列激励措施以刺激投资和消费 包括一项5000亿元人民币（合718亿美元）的贷款担保计划 并将消费贷款折扣政策延长至今年年底 [18] - 泡泡玛特在香港股市上涨超9% 因公司宣布了近两年来的首次股票回购 [18] 日本市场动态 - 日本股市大幅走低 因对日本公共财政的担忧日益加剧 券商和电子股领跌 [19] - 食品和饮料股上涨 因市场对即将下调消费税的预期升温 [19] - 日本长期国债收益率飙升至创纪录高位 40年期国债收益率突破4% 周二20年期国债拍卖结果平淡 凸显了市场对政府支出和通胀的广泛担忧 [19] - 市场本周焦点还包括日本央行的货币政策决定 预计其将维持基准利率在0.75%不变 市场将密切关注行长植田和男的新闻发布会以及季度展望报告 [19] - 日经波动率指数收盘上涨10.76%至32.84 [19] 企业财报与事件 - 第四季度财报季本周进入高潮 投资者期待Netflix、英特尔、强生、GE Aerospace、宝洁、雅培、直觉外科和3M等主要公司的财报 [11] - 据彭博行业研究预计 标普500指数成分公司第四季度每股收益预计将同比增长8.4% [11] - 周二将公布财报的公司包括Netflix、Interactive Brokers、3M、美国合众银行、Fastenal、DR Horton、联合大陆控股等 [22][23]