美国国防部AI加速战略与预算 - 美国国防部发布AI加速战略 旨在打造“AI优先”的作战力量 其核心原则是奖励对传统方法的AI优先重构[2] - 美国国防部2026财年预算申请中为AI设立了专项预算 金额达创纪录的134亿美元[5] - 联邦政府2025年非国防AI支出计划超过33亿美元 2026年计划进一步增加 此外《一个美丽大法案》为联邦政府AI使用拨款超过10亿美元[12] Palantir的政府业务表现与增长 - 公司第四季度收入同比增长70% 达到14亿美元 其中美国政府收入增长66% 达到5.7亿美元[8] - 管理层对2026年全年增长指引为61% 显示其政府收入增长正在加速[8] - 公司拥有向美国政府、军方和执法机构提供AI系统的丰富经验 符合获取国防AI支出的关键能力要求[6][7] Palantir的主要政府合同与项目 - 公司与美国海军达成一项4.48亿美元的协议 合作推出ShipOS 利用AI实现造船及供应链现代化[9] - 公司去年获得一项为期10年的框架协议 包含75份合同 上限为100亿美元 旨在为美国陆军提供软件和数据处理服务[11] - 公司推出了“美国科技奖学金”计划 这是一个为期12周的严格培训项目 旨在培训退伍军人等使用其AIP平台[9] 投资论点与估值 - 作为美国政府AI系统的主要供应商之一 Palantir可能是把握2026年AI支出的最佳选择[3] - 综合其市场地位、合同获取能力和增长加速 公司独特定位于受益于未来一年的美国政府及军事支出[13] - 公司股票估值较高 基于明年预期收益的市盈率为112倍 但其加速的增长速度可能使当前高估值显得不那么昂贵[13]