美联储政策与利率预期 - 市场定价显示3月FOMC会议维持利率不变的概率为91.0%，降息25个基点的概率为9.0% [1] - 里士满联储主席巴尔金表示去年的降息是为支持劳动力市场购买的“保险”，同时致力于将通胀带回目标 [2] - 美联储理事米兰认为经济中缺乏强劲价格压力，预计今年降息幅度可能“略高于”1个百分点 [2] 美国市场动态与个股表现 - 前一日交易中，主要股指收跌，数据服务和软件股因Anthropic发布律师自动化工具而暴跌，汤森路透(TR)大跌超-15%，EPAM Systems (EPAM)暴跌超-12% [4] - 芯片股下挫，美光科技(MU)下跌超-4%，迈威尔科技(MRVL)下跌近-4% [4] - Gartner (IT)因发布令人失望的FY26指引而暴跌超-20%，成为标普500指数中百分比跌幅最大的股票 [4] - Palantir Technologies (PLTR)因发布超预期的Q4业绩及Q1和FY26营收指引而上涨超+6% [4] - 盘前交易中，AMD因Q1营收指引不及预期下跌超-6%，Enphase Energy (ENPH)因Q4业绩超预期及强劲Q1指引跳涨超+22%，超微电脑(SMCI)因FQ2业绩乐观并上调全年营收指引飙升超+11% [19] - 盘前交易中，Take-Two Interactive Software (TTWO)因FQ3净预订额超预期并上调全年指引上涨超+5%，Chipotle Mexican Grill (CMG)因FY26同店销售增长指引低于共识下跌约-6% [20] 宏观经济数据与事件 - 投资者等待美国ADP就业报告，经济学家预计1月ADP非农就业人数变化为46K，前值为41K [8] - 今日将公布美国1月ISM非制造业PMI，预计为53.5，前值为54.4，以及标普全球服务业PMI，预计为52.5，前值亦为52.5 [9] - 美国EIA周度原油库存报告预计将减少200万桶，前值为减少230万桶 [9] - 市场参与者还将关注美联储理事丽莎·库克的讲话 [10] - 基准10年期美国国债收益率上升+0.09%至4.276% [10] - 特朗普总统签署支出法案，结束了为期四天的部分政府停摆，该法案早些时候以217-214票在众议院获得通过 [6] 欧洲市场与数据 - 欧洲斯托克50指数早盘上涨+0.10%，能源和电信股走强，而医疗保健和科技股下跌 [11] - 能源股因美伊紧张局势升级推高油价而表现突出，电信股上涨至8年高位 [11] - 医疗保健股下挫，减肥药制造商诺和诺德(NOVOB.C.DX)因发布悲观全年指引暴跌超-18% [11] - 科技股下跌，受易受AI竞争影响的软件股拖累 [11] - 初步数据显示，欧元区1月CPI同比上涨+1.7%，符合预期，核心CPI同比上涨+2.2%，弱于预期的+2.3% [13] - 欧元区1月综合PMI为51.3，弱于预期的51.5，服务业PMI为51.6，弱于预期的51.9 [13] - 欧洲央行政策会议预计将维持存款利率在2.00%不变，市场关注利率前景指引及对欧元近期走强的评论 [12] - 法国农业信贷银行(ACA.FP)因Q4利润受一次性费用影响下降39%而下跌超-3% [12] 亚洲市场与数据 - 亚洲股市收盘涨跌互现，中国上证综指上涨+0.85%，日本日经225指数下跌-0.78% [14] - 中国上证综指连续第二个交易日上涨，消费和银行股领涨，太阳能股因报道称SpaceX和特斯拉团队访问多家行业公司而反弹 [15] - 中国软件股因担忧AI进步将使现有技术过时而下跌 [15] - 中国1月财新服务业PMI为52.3，强于预期的52.0 [16] - 日本日经225指数从纪录高位回落，软件和芯片相关股票下跌，能源、矿业和汽车股上涨限制了跌幅 [17] - 日本1月au Jibun银行服务业PMI从初值53.4上修至53.7 [18] - 任天堂因重申Switch 2销售和盈利的全年指引令投资者失望而暴跌近-11% [17] 公司财报与展望 - 第四季度财报季正在进行中，标普500指数公司Q4盈利预计平均同比增长+8.4% [7] - 今日投资者关注多家知名公司财报，包括Alphabet (GOOGL)、礼来(LLY)、艾伯维(ABBV)、优步(UBER)、高通(QCOM)、波士顿科学(BSX)、Arm Holdings (ARM)等 [7] - Wolfe Research分析师指出，市场对AI资本支出的担忧与因美国经济加速而“希望和梦想”行情扩散的预期正在角力 [3]