核心观点 - 公司凭借其高度可扩展的人工智能驱动平台、强劲的营收和利润率以及可靠的现金流，在企业数据和AI分析领域脱颖而出，被定位为极具吸引力的买入标的 [2] 平台与产品优势 - 公司的人工智能平台能帮助组织在复杂数据基础设施中无缝集成和部署AI及大语言模型，因此在商业和政府客户中广受欢迎 [2] - 公司的两大旗舰平台Gotham和Foundry没有面临有意义的竞争，这支撑了其长期可预测的现金流 [5] 财务表现与增长 - 受AIP强劲需求推动，公司2025年第四季度美国商业客户收入达到5.07亿美元，同比增长137%，环比增长28% [3] - 同期，政府业务收入飙升至5.7亿美元，同比增长66%，环比增长17% [3] - 公司预计2026年全年收入将达到71.82亿至71.98亿美元，较2025年的33.2亿美元增长超过一倍 [4] - 公司2025年第四季度美国商业业务的剩余交易价值达到43.8亿美元，同比增长145%，环比增长21%，显示增长势头可持续 [4] - 公司预计其GAAP营业利润和净利润在2026年每个季度都将稳步改善 [5] - 公司的Rule of 40得分高达127%，远高于40%的基准，展示了高度可扩展的商业模式 [5] - 公司净利润率为36.3%，高于互联网软件行业26.3%的平均水平，显示出显著的增长潜力 [6] 市场预期与评级 - 分析师给出的平均短期目标价为201.38美元，较最近收盘价142.91美元有40.9%的上涨空间，最高目标价260美元则暗示81.9%的潜在涨幅 [9] - 市场共识预期公司每股收益为1.34美元，意味着100%的同比增长 [11] - 公司目前获得Zacks Rank 2评级 [11]