基金表现与市场对比 - 嘉信美国股息权益ETF在年初不到六周内大幅上涨14.7% 远超同期仅上涨1.3%的标普500指数 [1] - 该ETF近期表现强劲 主要因传统板块成为市场焦点 而此前几年因低配科技和通信等驱动市场的板块而表现落后于标普500 [4] - 2026年以来 占该ETF权重19.9%的能源板块表现远超标普500 必需消费品板块也是表现最好的板块之一 而科技和通信板块则遭遇小幅抛售 [6] 基金投资策略与构成 - 该ETF专注于价值型板块 其54.6%的资产投资于能源、必需消费品和医疗保健板块 这些板块富含高股息股票 而标普500在这三个板块的配置仅为17.6% [4] - 该ETF通过投资于行业领先且注重通过股息向股东返还资本的公司来实现高股息率 其独特之处在于100%投资于股票 而非通过混合投资或出售备兑认购期权来实现高收益 [3] - 该ETF高度集中于大盘股 约90%的资产投资于市值至少150亿美元的公司 其最大持仓洛克希德·马丁公司仅占基金的4.6% 持仓在各行业领导者之间分布均衡 [7] 基金收益与成本特征 - 该ETF吸引投资者之处在于其高股息率 撰写本文时为3.5% 且在去年基金近期上涨前的某些时点曾超过4% [2] - 该ETF为投资者提供了参与股市并通过一篮子股票获得高收益的途径 同时仅产生0.06%的费用率 即每投资1万美元支付6美元 [2] - 该基金的股息率显著高于其他流行的低成本ETF 例如先锋高股息率ETF的股息率仅为2.3% [2]