宏观经济与货币政策 - 堪萨斯城联储主席杰夫·施密德发表鹰派言论，认为进一步降息可能导致高通胀持续更久，美联储应将利率维持在“某种限制性水平” [1] - 美国1月非农就业人数增加13万人，远超预期的6.5万人，为13个月来最大增幅，失业率意外下降0.1个百分点至4.3% [2] - 强劲的就业报告推高了债券收益率，并削弱了对美联储额外降息的预期，市场对3月FOMC会议降息25个基点的预期概率从报告前的23%降至8% [4][8] - 美国2025年年度基准就业人数修正值下调86.2万个工作岗位，幅度大于预期的82.5万 [1] 金融市场表现 - 美国股市早盘上涨后转跌，最终涨跌互现，标普500指数下跌0.02%，道琼斯工业指数下跌0.19%，纳斯达克100指数上涨0.10% [5] - 软件类股领跌市场，拖累大盘表现 [4] - 芯片制造商和人工智能基础设施类股走强，为大盘提供支撑 [11] - 10年期美国国债收益率上涨2.8个基点至4.170%，国债价格因强劲就业数据和鹰派联储言论而下跌 [9] - 欧洲政府债券收益率走低，10年期德国国债收益率跌至2个月低点2.791% [10] 行业与公司动态 - 软件行业普遍下跌，Atlassian下跌超6%，Intuit下跌超5%，Workday、Autodesk和Salesforce下跌超4% [12] - 半导体行业表现强劲，美光科技上涨超6%，Microchip Technology上涨超4%，Lam Research、西部数据、KLA Corp等上涨超3% [11] - 多家公司因财报业绩强劲或指引超预期而股价大涨：Teradata上涨超22%，Vertiv Holdings上涨超21%，Generac Holdings上涨超16%，Lattice Semiconductor上涨超16%，GlobalFoundries上涨超13%，Cloudflare上涨超8%，吉利德科学上涨超5% [13][14][15] - 多家公司因财报或指引不及预期而股价大跌：美泰下跌超23%，Rapid7下跌超25%，Lyft下跌超14%，Robinhood Markets下跌超11%，Moderna下跌超10% [16][17] 经济数据与市场预期 - 美国MBA抵押贷款申请在截至2月6日当周下降0.3%，其中购房抵押贷款分项指数下降2.4%，再融资抵押贷款分项指数上升1.2%，30年期固定抵押贷款利率持平于6.21% [2] - 市场本周关注经济数据，预计周四的初请失业金人数将减少7000人至22.4万人，1月成屋销售预计环比下降4.3%至416万套；周五的1月CPI和核心CPI预计均同比上涨2.5% [6] 企业盈利状况 - 第四季度财报季如火如荼，超过一半的标普500公司已公布业绩，盈利对股市构成积极因素 [7] - 在已公布业绩的319家标普500公司中，78%的盈利超出预期 [7] - 根据彭博情报数据，标普500公司第四季度盈利预计同比增长8.4%，为连续第十个季度同比增长，剔除“七巨头”科技股后，盈利预计增长4.6% [7]