上调AI数据中心市场展望 - 分析师将2030年AI数据中心系统的总潜在市场规模预估上调至1.4万亿美元，此前为1.2万亿美元 [2] - 预计2026年整体数据中心系统市场将加速增长，年增长率达64%，而AI系统年增长率预计为100% [2] 供应链与成本传导 - 近期的供应风险被淡化，预计2026年高带宽内存年供应增长约75%，以及CoWoS年供应增长约70%，其中大部分已在去年被分配和锁定 [3] - 预计AI加速器供应商会将上涨的HBM/DDR成本转嫁给客户，从而在销量和系统销售规模扩大时维持利润率 [3] 公司具体影响与预估调整 - 英伟达被强调拥有强劲的市场地位，到2026年的销售能见度达0.5万亿美元 [4] - 分析师上调了英伟达的营收预估，2027财年上调7%，2028财年上调2%，2029财年上调2% [4] - 同时上调了英伟达的每股收益预估，对应财年分别上调8%、3%和3% [4] - 对于迈威尔科技，分析师在XConn收购后调整了其营收预估，预计到2027财年Trn3和800G/1.6T光模块将实现健康增长，但下一代项目的能见度在2027日历年之前仍然有限 [5]