公司IPO进程与市场地位 - 杭州绿云软件股份有限公司已正式向港交所提交上市申请，独家保荐人为中金公司，若顺利推进，有望成为“港股酒旅数智第一股”[1] - 公司于2025年2月20日（农历大年初四）递交招股书，成为马年首家IPO申报企业[2] - 公司此前曾于2023年9月提交IPO辅导备案，并于2024年6月申请新三板挂牌，后于2024年9月自愿撤回申请[4] 公司业务与市场地位 - 公司是中国领先的住宿业数字化服务商，主要提供以酒店物业管理系统（PMS）为核心的数字化解决方案、数字营销服务和其他数字增值服务[2] - 根据灼识咨询资料，以2024年销售额计，公司在中国住宿业PMS供应商中市场份额为16.8%，以覆盖客房数计市场份额为16.3%，均位居行业榜首[1][2] - 以2024年累计签约中高端酒店数量计，公司位居中国住宿业数字化行业第一[2] - 截至2026年2月13日，公司已向中国超过3.7万家酒店提供PMS[1][2] - 公司产品生态“绿云云链”已应用于住宿业全流程管理，并拓展至文旅领域，覆盖“吃住行游购娱”全场景[2] 客户构成 - 公司客户包括万豪、洲际、雅高、温德姆、锦江集团、雷迪森、君亭等国内外酒店巨头[1][3] - 客户涵盖中国饭店协会2024年排名前50的酒店管理集团，以及中国旅游饭店业协会排名前60的酒店管理集团中超过半数的酒店[3] - 客户包括《Hotels》杂志全球酒店集团50强中超过三分之一的酒店[3] - 公司解决方案已应用于阿那亚、松赞集团等文旅项目[1] 财务业绩 - 2022年至2024年，公司营业收入分别为3.37亿元、3.37亿元和3.27亿元[3] - 2022年至2024年，公司归母净利润分别为0.74亿元、0.74亿元和0.69亿元[3] - 2022年至2024年，公司毛利率分别为64.1%、64.1%和68.0%[3] - 2025年1月至9月，公司实现营业收入2.25亿元，归母净利润0.35亿元[3] - 在中国前五大住宿业数字化服务商中，公司是过去五年内唯一持续每年实现盈利且同期累计净利润最高的公司[2] 行业发展前景 - 中国住宿业数字化市场规模由2019年的29.3亿元增长至2024年的49.9亿元，2019年至2024年复合增长率为11.2%[4] - 预计该市场规模到2029年将达90.2亿元，2024年至2029年复合增长率为12.6%[4] - 酒店数字化是占比最大的细分市场，2024年市场规模为43.2亿元，2019年至2024年复合增长率为10.8%[4] - 预计酒店数字化市场将以11.9%的复合年增长率增长，到2029年达到75.8亿元[4] - 文旅综合体住宿业被视为增长最快的部分[4] 公司战略与募资用途 - 本次IPO募资金额拟用于：在未来五年持续提升研发能力及产品开发；销售团队扩张、团队建设及品牌推广；战略收购及投资；营运资金及一般公司用途[5] 公司背景与股权结构 - 公司发展至今投后估值为25亿元，获首业资本、携程、同伟创业、澄泓投资等资本投资[4] - 公司核心成员毕业于浙江大学[6] - IPO前，董事长兼总经理杨铭魁持股27.19%，联合创始人兼副总经理高亮持股26.75%，新余夏菊持股4.87%，三人合计控制公司58.81%股权[6]