地缘政治与贸易政策 - 美国总统特朗普称伊朗官员“再次追求其邪恶的核野心” 加剧了美国可能在近日对伊朗进行军事打击的猜测[1] - 美国与伊朗的核谈判定于周四在日内瓦恢复 伊朗外长表示看到外交解决僵局的“良好机会”[1] - 特朗普总统上周五表示 他正在考虑对伊朗进行有限的军事打击以施加压力 并认为10至15天是允许谈判继续的“最大”限度[1] - 特朗普总统在其国情咨文中加倍强调对关税的承诺 新的10%全球关税已于周二生效[2] - 特朗普随后威胁将全球关税税率提高至15% 白宫正在制定实施该更高税率的正式命令 但实施时间表尚未最终确定[2] - 10%的基准关税是依据1974年贸易法第122条征收 该条款允许总统在未经国会批准的情况下征收150天[2] 宏观经济与市场数据 - 美国MBA抵押贷款申请在截至2月20日的一周内上升+0.4% 其中购房抵押贷款分项指数下降-4.7% 再融资抵押贷款分项指数上升+4.1%[5] - 30年期固定利率抵押贷款平均利率下降-8个基点至6.09% 为近3.5年低点 前一周为6.17%[5] - 圣路易斯联储主席穆萨勒姆表示联邦基金利率接近中性水平 能够很好地平衡就业和通胀风险[5] - 市场预计3月17-18日的下次政策会议上降息-25个基点的概率为2%[8] - 3月10年期国债期货收跌-4个跳动点 10年期国债收益率上升+1.9个基点至4.048%[9] - 美国财政部700亿美元5年期国债拍卖需求疲软 投标覆盖率为2.32 低于10次拍卖平均值2.37[9] - 德国3月GfK消费者信心指数意外下降-0.5至-24.7 弱于预期的升至-23.0[11] - 利率互换市场预计欧洲央行在3月19日下次政策会议上降息-25个基点的概率为2%[11] 全球股市表现 - 周三美国主要股指收涨 标普500指数上涨+0.81% 道琼斯工业平均指数上涨+0.63% 纳斯达克100指数上涨+1.41%[4] - 3月E-迷你标普500期货上涨+0.81% 3月E-迷你纳斯达克100期货上涨+1.41%[4] - 标普500指数创1.5周新高 纳斯达克100指数创2周新高[3] - 海外股市周三收高 欧洲斯托克50指数上涨+0.93%至历史新高 中国上证综指上涨+0.72%至3.5周高点 日本日经225指数上涨+2.20%至历史新高[8] 人工智能与科技行业 - 人工智能基础设施公司、软件股和芯片制造商的强势表现带动大盘走高[3] - 人工智能初创公司Anthropic PBC表示其新的Claude Cowork代理软件AI工具将集成而非取代现有系统 缓解了市场对AI颠覆的担忧[3] - 市场对英伟达盘后公布的财报将显示其AI处理器需求强劲持乐观态度 彭博估计英伟达第四季度营收为659.1亿美元[3] - AI基础设施股和芯片制造商周三上涨 西部数据收涨超+7% 希捷科技控股收涨超+6%[12] - 应用材料收涨超+4% 迈威尔科技收涨超+3% 英伟达、ARM Holdings Plc、KLA Corp和美光科技收涨超+2%[12] - 软件股周三走强 汤森路透收涨超+10% Intuit收涨超+6%[13] - Datadog收涨超+5% Palantir Technologies、Cadence Design Systems、Salesforce和Crowdstrike收涨超+3%[13] - 微软和Atlassian收涨超+2% Autodesk、Adobe Systems和ServiceNow收涨超+1%[13] 加密货币相关行业 - 周三加密货币相关股票大幅上涨 因比特币飙升超+7%[14] - Coinbase Global收涨超+13% Strategy收涨超+8%[14] - MARA Holdings收涨超+6% Galaxy Digital Holdings收涨超+5%[14] - Riot Platforms收涨超+3%[14] 房地产与住宅建筑行业 - 住宅建筑股周三下跌 因市场对特朗普总统未在国情咨文中提及支持房地产市场的新政策举措感到失望[15] - Lennar和PulteGroup收跌超-4% DR Horton收跌超-5%[15] - KB Home收跌超-2% Toll Brothers收跌超-1%[15] 消费品行业 - 酒精饮料生产商周三下跌 因帝亚吉欧公司因美国市场进一步疲软而下调销售指引[16] - Brown-Forman Corp收跌超-7% Molson Coors Beverage收跌超-4% Constellation Brands收跌超-3%[16] 个股异动与财报 - Circle Internet Group收涨超+35% 其第四季度总营收和储备收入为7.7亿美元 高于市场预期的7.47亿美元[17] - Cava Group收涨超+26% 其预测全年餐厅可比销售额将增长+3%至+5% 高于市场预期的+2.75%[17] - Axon Enterprise收涨超+17% 领涨标普500和纳斯达克100指数成分股 其第四季度调整后每股收益为2.15美元 远高于市场预期的1.56美元[17] - Albemarle收涨超+4% 领涨锂生产商 因津巴布韦暂停锂精矿和原矿出口[18] - Oracle收涨超+1% 此前Oppenheimer将其评级从“与大盘持平”上调至“跑赢大盘” 目标价185美元[18] - Oddity Tech Ltd收跌超-49% 因其预计2026年第一季度营收将同比下降-30%[18] - GoDaddy收跌超-14% 领跌标普500指数成分股 因其预测全年营收为52.0亿至52.8亿美元 中点低于市场预期的52.8亿美元[19] - CoStar Group收跌超-8% 领跌纳斯达克100指数成分股 因其预测第一季度调整后每股收益为16至19美分 弱于市场预期的25美分[19] - MercadoLibre收跌超-8% 领跌纳斯达克100指数成分股 因其表示正大力投资建设自己的智能体AI工具 引发市场对其AI巨额支出将挤压利润率的担忧[20] - Lowe's收跌超-5% 因其预测2027年调整后每股收益为12.25至12.75美元 低于市场预期的13.00美元[20] - Kinsale Capital Group收跌超-2% 此前BMO Capital Markets将其评级从“与大盘持平”下调至“跑输大盘” 目标价348美元[21] 财报季与市场展望 - 第四季度财报季接近尾声 超过90%的标普500成分公司已公布财报[7] - 在已公布财报的453家标普500公司中 74%的公司业绩超出预期[7] - 根据彭博行业研究 标普500指数成分公司第四季度盈利预计增长+8.4% 标志着连续第十个季度同比增长[7] - 剔除“美股七巨头”大型科技股 第四季度盈利预计增长+4.6%[7] - 市场本周焦点将集中在企业财报和经济数据上 英伟达将于周三盘后公布财报[6] - 周四 预计每周初请失业金人数将增加+10,000人至216,000人[6] - 周五 预计2月MNI芝加哥PMI将下降-1.8至52.2[6]