文章核心观点 - 人工智能将是未来数年市场的主要驱动力 投资应关注AI基础设施和软件即服务领域的领先公司[1] - 台积电是把握AI基础设施热潮的优选标的 其技术领先和规模优势使其在先进芯片制造领域近乎垄断[2][4] - ServiceNow是SaaS领域被低估的AI受益者 其平台粘性高并正转型为智能体AI的编排层[7][10] 台积电 - 公司是逻辑芯片制造的市场领导者 凭借技术专长和规模优势 在先进制程节点上近乎垄断[4] - 公司是AI数据中心热潮的主要受益者 将是GPU及其他AI芯片的主要制造商[5] - 随着智能体AI的出现 公司在先进CPU制造领域也面临机遇[5] - 公司当前股价为338.39美元 单日下跌4.37% 市值达1.8万亿美元[6] - 公司52周股价区间为134.25美元至390.20美元 毛利率为58.73% 股息收益率为0.91%[6][7] ServiceNow - 公司提供组织的主要记录系统 其平台将客户数据与工作流深度整合 难以被替换[7][8] - 公司生成式AI套件Now Assist广受客户欢迎 新的Control Tower旨在成为智能体AI编排层[10] - 近期收购Armis和Veza增强了安全措施 为公司在未来几年成为智能体AI领导者奠定基础[11] - 公司当前股价为124.39美元 单日上涨3.33% 市值为1300亿美元[9] - 公司52周股价区间为98.00美元至211.48美元 毛利率为77.53%[9][10]