核心观点 - 过去十年表现最佳的多元化ETF均聚焦于增长或动量领域 长期显著跑赢标普500指数 尽管部分基金在2026年初表现不佳 [1][2] - 以Invesco QQQ Trust和ARK Next Generation Internet ETF为代表的增长型ETF 在十年期内实现了显著的年化回报 分别将1万美元投资增值至约6.51万美元 [3][4][9] 长期表现领先的ETF - Invesco QQQ Trust管理资产3772亿美元 持有纳斯达克100只最大非金融股 过去十年平均年化回报率为19.3% 显著高于标普500指数的12.6% [3][4] - ARK Next Generation Internet ETF管理资产15亿美元 过去十年平均年化回报率为22.3% 在所有活跃交易的多元化基金中表现最佳 1万美元投资十年后价值超过6.5万美元 [8][9] - 根据表格数据 过去十年年化回报率领先的ETF还包括ARK Autonomous Technology & Robotics (21.2%) Invesco S&P MidCap Momentum (18.8%) iShares Russell Top 200 Growth (17.8%) 等 [10] 市场趋势与风格 - 过去十年市场青睐大盘成长股 这一趋势是投资者的可靠朋友 尽管价值股曾有短暂表现 但市场领导力迅速轮动回增长更快的公司 近期由人工智能长期趋势驱动 [3] - 表现优异的ETF不局限于科技股 例如Invesco S&P 500 Momentum ETF管理资产130亿美元 其第二大权重板块为金融业 该基金及其中型股同类产品旨在追踪近期市场动向 根据近期表现进行调整 [5][7] 近期表现与长期对比 - 部分长期表现优异的ETF在2026年开局艰难 年内回报为负 例如Invesco QQQ Trust年内总回报为-4.8% 落后于标普500指数的-3.9% ARK Next Generation Internet ETF年内回报接近-17% [4][8] - 尽管年内表现不佳 但这些ETF的长期年化回报率依然远超标普500指数14.3%的十年年化回报 [4][9][10]