收购提案与核心条款 - 2026年4月8日，Rezolve Ai PLC向Commerce.com董事会提交了一份主动的、非邀约的收购提案，提议以换股方式收购Commerce.com全部已发行普通股 [1] - 具体换股方案为每2股Commerce.com股票兑换1股Rezolve Ai股票 [1] - 以Rezolve Ai在2026年4月7日每股2.88美元的收盘价计算，该提案对Commerce.com的股价隐含了47%的折价 [1] 董事会回应与历史情况 - Commerce.com董事会认定该提案严重低估了公司价值，对股东不具吸引力，且不值得进一步磋商 [1] - 此次是董事会第二次拒绝Rezolve Ai的提案，此前在2026年2月22日已一致拒绝过一份私人非邀约全股票收购提案 [2] - 之前的提案为每1股Commerce.com股票兑换1股Rezolve Ai股票，以Rezolve Ai在2026年2月20日每股2.15美元的收盘价计算，隐含了29%的折价 [2] - 董事会指出，此次修订后的提案条件更不优厚，对公司当前市场估值隐含了显著折价 [2] 公司战略与前景 - 董事会和管理团队致力于为Commerce.com股东实现长期价值最大化 [3] - 公司正专注于推进其近期重大的业务转型，具体措施包括提升效率、扩大利润率、将投资重新集中于影响最大的增长领域 [3] - 公司明确立足于AI赋能的代理商务领域，并处于有利地位，有望实现增强的增长和价值 [3] 公司业务与定位 - Commerce.com提供开放、AI驱动的商务生态系统，旨在赋能企业创新、成长和繁荣 [5] - 作为BigCommerce、Feedonomics和Makeswift的母公司，其业务连接驱动增长的工具和系统 [5] - 公司帮助企业释放数据潜力，在所有渠道提供无缝和个性化的体验，并快速适应不断变化的市场 [5] - 其客户包括Coldwater Creek、Cole Haan、Dell、Harvey Nichols、King Arthur Baking Co.、Mizuno、Pacsun、Perry Ellis、Skechers、SportsShoes和Uplift Desk等领先企业 [5] - 公司提供店面控制、优化数据和AI就绪工具，以支持企业在日益智能、多界面的世界中增长 [5] 顾问团队 - 摩根士丹利担任Commerce.com的财务顾问 [4] - Latham & Watkins LLP担任法律顾问 [4]