财报发布日程 - 欧洲方面，Galp和Deutsche Börse于今日发布财报，UBS和Standard Chartered等银行业巨头将在本周稍晚公布[1] - 汽车巨头Dantis、Volkswagen和Mercedes也将更新市场信息[2] - 美国方面，周三将是关键日，Amazon、Alphabet、Meta和Microsoft将集中发布财报，这被视为对纳斯达克指数在伊朗冲突背景下仍创历史新高这一涨势能否持续的考验[3] 央行政策与市场预期 - 市场预计英国央行周四有近90%的概率维持利率不变，但预计到年底前将累计加息近60个基点，这与战前讨论降息的可能性相比是重大逆转[4] - 接受路透社调查的经济学家预计欧洲央行周四将维持利率不变，并在6月进行加息[4] - 美联储预计将在周三维持利率不变，这可能是主席杰罗姆·鲍威尔的最后一次官方新闻发布会[5] - 市场观点认为，本周主要央行将普遍维持利率不变，与共识一致[8][9] 美联储人事变动 - 美国参议员Tom Tillis表示，在司法部结束对鲍威尔的调查后，他愿意撤销对Kevin Walsh担任下一任美联储主席提名的阻挠[5] - 参议院银行委员会将于周三就Walsh的确认进行投票[5] - 如果Walsh的提名在本周获得确认，他可能改变政策沟通方式，市场正关注其政策走向，特别是其对“点阵图”等前瞻指引的态度[13][14] 地缘冲突与市场影响 - 伊朗冲突可能导致高收益债券市场的利差显著扩大，这与欧洲潜在加息可能性一致[9] - 冲突仍在持续，并有发展为持久冲突的可能，若如此，将导致利率上升[12] - 市场观点认为，若伊朗冲突在短期内得到解决，市场将改变策略和观点，更关注美联储的潜在政策[15] 投资策略与市场观点 - 有大型英国国债投资者认为英国央行今年没有加息可能，并视其为买入机会[10] - 投资组合策略之一是在英国国债市场的短端承担一些风险，以利用短期市场错位，投资核心哲学是基于六个月的投资视野[10][11] - 目前判断年内是否完全不会加息为时过早，因为冲突仍在持续[11][12]