文章核心观点 全球船舶租赁公司公布2023年第四季度和全年未经审计的业绩，运营收入、净利润等指标有不同表现，公司在业务拓展、管理层变动等方面有新进展，且面临地缘政治等不确定性因素影响 [1][13] 财务业绩 运营收入 - 2023年第四季度运营收入1.789亿美元，较上年同期的1.65亿美元增长8.4%；全年运营收入6.748亿美元，较上年的6.456亿美元增长4.5% [2] - 收入增长主要因多艘船舶续租费率提高、收购四艘船舶及停租和闲置时间减少 [18][19] 净利润 - 2023年第四季度归属于普通股股东的净利润6470万美元，较上年同期的7260万美元下降10.9%；全年为2.95亿美元，较上年的2.834亿美元增长4.1% [3][5] - 2023年第四季度经调整净利润8780万美元，较上年同期的7730万美元增长13.6%；全年为3.197亿美元，较上年的2.982亿美元增长7.2% [4][5] 调整后息税折旧摊销前利润（Adjusted EBITDA） - 2023年第四季度为1.271亿美元，较上年同期的1亿美元增长27.1%；全年为4.621亿美元，较上年的3.983亿美元增长16% [6] 每股收益 - 2023年第四季度每股收益1.84美元，较上年同期的2.01美元下降8.5%；全年为8.33美元，较上年的7.74美元增长7.6% [7] - 2023年第四季度经调整每股收益2.49美元，较上年同期的2.14美元增长16.4%；全年为9.03美元，较上年的8.15美元增长10.8% [7] 股息 - 宣布2023年第四季度A类普通股股息为每股0.375美元，将于2024年3月6日支付给2024年2月22日登记在册的普通股股东 [8] 回购股份 - 2023年第四季度回购87942股A类普通股，全年回购1242663股A类普通股；自2022年3月以来，共回购2303303股A类普通股，约4200万美元，授权额度还剩约3800万美元 [12] 业务发展 合同收入 - 2023年1月1日至12月31日，新增3.132亿美元合同收入；截至2023年12月31日，合同收入为17.2亿美元 [9] 船舶租赁 - 2023年有多艘船舶签订新租约或续租，不同船舶的租约期限、费率及预期产生的调整后息税折旧摊销前利润不同 [52][56] 船舶运营 - 2023年第四季度船舶运营费用为4700万美元，较上年同期的4560万美元增长3.1%；全年为1.792亿美元，较上年的1.674亿美元增长7% [21][22] - 2023年第四季度定期租船和航次费用为540万美元，较上年同期的660万美元有所下降；全年为2360万美元，较上年的2120万美元有所增加 [25][26] - 2023年第四季度折旧和摊销为2440万美元，较上年同期的2070万美元有所增加；全年为9170万美元，较上年的8130万美元有所增加 [27][28] - 2023年第四季度两艘船舶发生1880万美元非现金减值损失，2022年第四季度一艘船舶发生300万美元非现金减值损失 [29] - 2023年第四季度一般及行政费用为450万美元，较上年同期的410万美元有所增加；全年为1820万美元，较上年的1850万美元有所下降 [30][31] 债务与利息 - 截至2023年12月31日，债务总额为8.232亿美元；2022年12月31日为9.495亿美元 [34][35] - 2023年第四季度利息及其他融资费用为1120万美元，较上年同期的1040万美元有所增加；全年为4480万美元，较上年的7530万美元有所下降 [36][37] - 2023年第四季度利息收入为290万美元，较上年同期的130万美元有所增加；全年为980万美元，较上年的250万美元有所增加 [37][38] 其他收入与税收 - 2023年第四季度其他收入净额为130万美元，较上年同期的60万美元有所增加；全年为220万美元，较上年的180万美元有所增加 [39][40] - 2023年第四季度税收为40万美元，上年同期为零；全年为40万美元，上年同期为抵免5万美元 [41][42] 衍生品公允价值调整 - 2023年第四季度衍生品公允价值负调整为430万美元，全年为540万美元 [43] 优先股收益分配 - 2023年第四季度B类优先股成本为240万美元，与上年同期相同；全年为950万美元，与上年相同 [44] 管理层变动 - 首席执行官伊恩·韦伯将于2024年3月31日退休并加入董事会，董事会规模扩大至九人 [10] - 托马斯·利斯特被任命为首席执行官，与伊恩·韦伯退休同时生效 [11] 行业环境 - 2023年第四季度末红海贸易中断和巴拿马运河缺水导致集装箱船供需收紧，扭转了此前租船费率和资产价值的下降趋势 [13] - 市场前景存在宏观经济、地缘政治和监管等不确定性 [14] 公司展望 - 2024年公司有较强的租约覆盖，将利用当前市场优势增加合同覆盖和增强现金流可见性 [15] - 公司将继续加强资产负债表，有望在未来几个月和季度出现更多有吸引力的逆周期投资机会 [15]