报告行业投资评级 未提及 报告的核心观点 - 为推动能耗双控向碳排放双控转变，多领域绿色低碳示范项目有望全面实施，叠加碳市场建设加速，将给环保行业注入活力 [4] - 2024年建议关注两大投资主线，一是高股息，关注垃圾焚烧及水务板块；二是经济复苏及碳市场建设相关子板块，关注资源循环效率提升、降本、降碳，如半导体附属装备、有色废酸治理、碳监测、环卫服务以及受益工业复苏的金属资源化 [4] 根据相关目录分别进行总结 环保行业二级市场表现 - 2024年第36周（2024年9月2日至2024年9月6日），环保行业相对沪综指周累计超额收益为正，在所有行业中排名第十一，周累计超额收益为0.96%；2024年至今环保行业年累计超额收益-14.59% [3][9] - 第36周惠城环保周涨幅14.25%居前，国检集团周跌幅14.86%居前 [11] 行业新闻 - 国家能源局发布绿证规则：国家能源局（新能源司）负责绿证政策设计，资质中心负责核发，多机构配合提供数据和技术支撑，交易机构负责平台运营；2024年上半年全国绿证市场交易绿证1.6亿个，同比增长6倍；对风电、太阳能等可再生能源发电项目上网电量等核发可交易绿证，部分情况核发绿证暂不参与交易，可交易绿证核发范围动态调整；绿证有效期2年，部分项目绿证有效期延至2025年底 [3][13] - 国务院办公厅印发服务贸易意见：提出推动服务贸易制度型开放、促进资源要素跨境流动、推进重点领域创新发展、拓展国际市场布局、完善支撑体系等5方面20项重点任务，助力绿色低碳发展 [14] - 央行推动绿色金融发展：绿色金融围绕“两个立足、三个要素”开展工作，下一步完善政策体系，研究扩大碳减排支持工具范围、延长政策期限、扩大再贷款规模；丰富金融市场工具，建设绿色债券市场；加强部门协同，建立信息共享机制 [16][17] - 美国能源部资助清洁氢项目：向15个州的20个项目提供近6200万美元资助，涵盖中型和重型车辆加氢部件、未来标准化加氢站、氢燃料电池动力港口设备、氢气部署许可和安全、公平氢技术社区参与等领域 [18][20] 行业数据 - 碳市场：第36周全国碳市场综合价格收盘价为93.13元/吨，较前一周五涨0.93%；当周总成交量为154万吨，总成交额1.35亿元；截至第36周，累计成交量4.75亿吨，累计成交额278亿元 [4] - 生物柴油市场：中国UCO价格走弱，Ucome市场回暖；上一周AOM平台各品种递报盘活跃，优质散货UCO和普级散货UCO价格下跌，美国EPA标准UCO价格持稳，液袋UCO递报盘商谈水平走软；国内普级及优质UCO收油成本受出口价格压力下跌；生物柴油市场买家询盘恢复，Ucome评估价格上涨 [4] 当周重要公司公告 - 福龙马：9月1日公告8月预中标2个环卫服务项目，首年服务费304.73万元，合同总金额767.93万元；2024年中标36个项目，首年金额56,074.80万元，合同总金额400,358.14万元；截至8月31日，在履行项目年化合同金额44.85亿元，合同总金额364.26亿元 [43] - 聚光科技：9月2日公告4月30日至9月2日累计收到政府补助6570万元，预计对2024年度利润总额影响5829万元 [43] - 维尔利：9月2日公告中标包头永和新材料公用水处理系统采购项目，中标总金额1.48亿元 [43] - 中再资环：9月3日公告8月收到政府补助869万元，占2023年度净利润的13.14% [44] - 格林美：9月3日公告与五矿石墨、本征方程签署合作协议，构建石墨一体化循环利用产业链 [44] 近期环保行业上市公司限售股解禁情况 - 博世科2024年10月25日解禁9915.59万股，占总股本19.00%，为定向增发机构配售股份 [46] - 东江环保2024年11月18日解禁6531.07万股，占总股本6.00%，为定向增发机构配售股份 [46] - 美埃科技2024年11月18日解禁137.03万股，占总股本1.00%，为首发战略配售股份 [46]