公司基本情况 - 公司股本为8000.00万元[8] - 公司主要从事镁合金、铝合金精密压铸产品及配套压铸模具的研发、生产和销售，一半以上主营业务收入来源于镁合金精密压铸件[9] - 公司产品成功应用于智己、红旗、奥迪、福特等国内外知名品牌汽车[10] 财务数据 - 2024年9月30日资产总计118100.84万元，2023年12月31日为114296.72万元，2022年12月31日为113242.48万元，2021年12月31日为48485.68万元[15] - 2024年9月30日负债总计9864.67万元，2023年12月31日为8990.24万元，2022年12月31日为13320.52万元，2021年12月31日为13649.67万元[15] - 2024年1 - 9月营业总收入28799.42万元，2023年度为35221.90万元，2022年度为27061.04万元，2021年度为21901.33万元[17] - 2024年1 - 9月净利润5608.01万元，2023年度为8008.21万元，2022年度为5623.13万元，2021年度为5364.56万元[17] - 2024年9月30日流动比率为8.21倍，2023年12月31日为9.93倍，2022年12月31日为6.59倍，2021年12月31日为1.51倍[19] - 2024年9月30日速动比率为7.20倍，2023年12月31日为9.00倍，2022年12月31日为6.01倍，2021年12月31日为1.09倍[19] - 2024年9月30日资产负债率（合并）为8.35%，2023年12月31日为7.87%，2022年12月31日为11.76%，2021年12月31日为28.15%[19] - 2024年1 - 9月经营活动现金流量净额为5511.71万元，投资活动现金流量净额为 - 45860.17万元，筹资活动现金流量净额为 - 2800.00万元[20] - 2024年1 - 9月资产负债率（母公司）为7.88%，应收账款周转率为2.25次，存货周转率为3.48次[21] - 报告期内公司对前五名客户合计销售金额占比分别为60.89%、53.35%、63.76%和65.02%[23] - 报告期内镁合金、铝合金合计采购金额占当期采购总额比例分别为50.13%、59.02%、52.30%和53.42%[24] - 2022年度镁合金材料及加工费采购均价较2021年度上升44.30%[27] - 报告期内公司对前五名供应商合计采购金额占比分别为59.07%、68.84%、61.50%和59.19%[28] - 报告期内主营业务收入分别为21468.26万元、26598.31万元、34683.31万元和28520.44万元[30] - 报告期各期主营业务毛利率分别为41.65%、36.43%、34.86%和33.23%[33] - 报告期各期末应收账款净额分别为6629.89万元、12790.50万元、16445.31万元和15811.98万元，占期末资产总额比例分别为13.67%、11.29%、14.39%和13.39%[35] - 报告期各期末公司存货账面余额分别为5252.31万元、6425.90万元、6757.63万元和7875.77万元[36] - 报告期内公司汇兑损失分别为191.21万元、 - 622.90万元、 - 232.93万元和47.91万元[38] - 报告期内公司外销主营业务收入分别为11163.91万元、11625.71万元、9759.72万元和8835.27万元，呈下降趋势[49] 市场环境与竞争 - 2010 - 2017年宏观经济上升，全球汽车产销量稳步增长；2018 - 2020年全球经济增速放缓，汽车产销量下滑；2021年起汽车产销量重回增长态势[46] - 华阳集团2021年扩充镁合金产品线[47] - 广东鸿图2024年表示已成立镁合金事业部筹备业务[47] - 春秋电子2023年通过镁合金车载屏幕产品进入新能源汽车零部件供应链[47] 可转债相关 - 本次拟发行可转债募集资金总额不超过45000万元，发行完成后累计债券余额占最近一期末净资产比例不超过50%[63] - 可转债按面值发行，每张面值100元[64] - 可转债期限为自发行之日起6年[65] - 可转债采用每年付息一次的方式，到期日后五个交易日内归还本金和最后一年利息[67] - 可转债转股期自发行结束之日起满六个月后的第一个交易日起至到期日止[72] - 初始转股价格不低于《募集说明书》公告日前二十个交易日公司股票交易均价和前一交易日均价[74] - 公司发生派送股票股利等情况时，按相应公式调整转股价格[75] - 转股价格向下修正条件：任意连续30个交易日中至少15个交易日收盘价低于当期转股价格的85%[78] - 转股价格向下修正方案需经出席会议股东所持表决权的三分之二以上通过，修正后价格不低于股东大会召开日前20个交易日公司股票交易均价和前一交易日交易均价较高者，且不低于最近一期经审计的每股净资产和股票面值[78] - 转股数量计算方式为Q = V/P，不足1股部分在转股日后5个交易日内现金兑付[81] - 到期赎回：可转债期满后5个交易日内赎回全部未转股可转债，赎回价格协商确定[82] - 有条件赎回情形一：转股期内，连续30个交易日中至少15个交易日收盘价格不低于当期转股价格的130%[83] - 有条件赎回情形二：可转债未转股余额不足3000万元[83] - 有条件回售：最后两个计息年度，连续30个交易日收盘价格低于当期转股价格的70%，持有人可回售[86] - 附加回售：募集资金投资项目实施情况与承诺重大变化被认定改变用途，持有人有一次回售权[87][88] - 本次可转债向原股东优先配售，具体比例协商确定，余额采用网下对机构投资者发售和网上定价发行相结合方式，由承销商包销[91] - 债券持有人会议召开情形包括公司拟变更《募集说明书》重要约定，如债券偿付基本要素、增信或偿债保障措施等[95][96] - 单独或合计持有本次可转债未偿还债券面值总额10%以上的债券持有人可书面提议召开债券持有人会议[98] 项目与募集资金 - 本次募集资金投资项目投资总额为70000.00万元，拟增加固定资产66426.94万元[32] - 截至2024年6月30日剩余超募资金11190.43万元拟全部用于项目建设投入[100] - 年产300万套汽车用高强度大型镁合金精密成型件项目总投资额70000万元[103] 其他 - 2018年以来公司出口美国产品关税由零提升至25%，2025年2 - 3月美国在现有关税基础上加征总计20%关税，对所有国家地区进口铝产品加征25%关税[49] - 可转债存续期内转股价格向下修正条款可能不实施，修正幅度不确定[54] - 星源卓镁主体信用等级和本次可转换公司债券信用等级均为A+，评级展望为稳定，存续期内每年至少跟踪评级一次[56] - 公司审议本次公开发行可转债决议的有效期为十二个月[105] - 国投证券指定程洁琼和乔岩作为星源卓镁本次发行保荐工作的保荐代表人[106] - 经核查，保荐人或其控股股东等持有发行人或其重要关联方股份总计不超过发行人股份的5%[113] - 截至2024年9月30日，保荐人指定的保荐代表人等不存在拥有发行人权益等影响公正履职的情形[115] - 截至2024年9月30日，不存在保荐人相关方与发行人相关方相互提供担保或融资的情况[117] - 截至2024年9月30日，保荐人与发行人之间不存在影响保荐人公正履行保荐职责的其他关联关系[118] - 本次持续督导期限为证券上市当年剩余时间及其后两个完整会计年度[123] - 国投证券认为星源卓镁具备向不特定对象发行可转换公司债券并在创业板上市的条件[125] - 国投证券同意推荐发行人本次发行的可转债上市交易并承担相关保荐责任[125] - 项目协办人为范鹏飞[127] - 保荐代表人为程洁琼、乔岩[127] - 内核负责人为许春海[128] - 保荐业务负责人为廖笑非[131] - 保荐人法定代表人、董事长为段文务[136]