报告行业投资评级 报告未提供行业投资评级。 报告的核心观点 1. 中国助消化药物行业经历了约50年的发展历史,进入20世纪前以胃动力促进药物为主,近年来引进了促胃动力和抑酸领域的全球性新药,为患者提供更优质治疗体验 [2][3][4] 2. 中国慢性胃炎患病率由21世纪初期的87.8%逐渐升至2022年的92.26%,胃食管反流新增患病人数204万人,消化性溃疡每年新增患病人数约为282.3万人,引发消化不良的风险逐年上升 [2][3] 3. 中国首个自主研发质子泵抑制剂药物获批上市,同期新型抑酸药物处于本土化进程中,标志着中国助消化用药本土化进程已初获成效 [4] 4. 未成年人消化不良比例逐年上升,国家政策出台保障儿童用药安全 [5] 5. 消化不良可分为功能性消化不良和器质性消化不良,临床诊疗中应首先关注患者消化道病史,排除肝肾损伤和消化道肿瘤等慢性重疾 [8][9] 6. 助消化药物可分为促胃动力药物、消化酶制剂、胃酸抑制药物和消食剂4类,针对不同因素引发的消化性不良,对应不同类型的助消化药物 [10][11][12] 7. 中国助消化药物行业上游为制药环节所需制药设备、医药中间体及原料药,中游为助消化药物研发生产企业,下游环节为各等级诊疗机构、线上线下零售药店及消化系统疾病患者 [15][16] 8. 助消化药物中间体供给价格与其附加价值成正相关关系,中国供应商在全球促胃动力药物原料药市场长期保持高参与度,强议价能力带动上游制药原料价格稳步上涨 [17][18][19] 9. 非处方助消化药物多集中于促胃动力制剂和消食饮片品类,两细分领域中市场竞争集中度高,品牌效应引发患者粘性增强;多种助消化药物降价竞争中标集采,治疗成本降低有望提升药物使用渗透率 [20][21] 10. 部分药品购买摆脱处方限制,医院虽仍为助消化药品销售主要渠道,但销量重心已逐渐向零售端转移;中国消化科室排名揭示医疗资源与前沿技术分布特点,学科集群全面发展引领慢病诊疗质量提升 [23][24] 11. 中国助消化药物市场竞争格局呈现明显阶梯分布,以各制药企业市场影响力为主要分析维度,研发占比和上市时间为辅助评定标准,将市场中主要厂商分为三个梯队 [36][39][40] 12. 仅三成中国居民对第一代PPIs呈现快代谢表型,导致初代药物易引发腹泻等不良反应,艾司奥美拉唑转变代谢路径以优化疗效,推动院端销量持续上涨,领域内玩家呈现垄断竞争局面 [42][43] 13. 西尼必利进入中国市场将功能性消化不良治愈率与用药安全性再提升,多仿制药厂商争相布局,以期纳入医保目录后实现药品快速放量;高效辅助抗菌结合官方推荐,双驱P-CAB药物领域高速发展 [45][46] 根据报告目录分别进行总结 行业概览 1. 中国助消化药物行业经历了约50年的发展历史,进入20世纪前以胃动力促进药物为主,近年来引进了促胃动力和抑酸领域的全球性新药,为患者提供更优质治疗体验 [2][3][4] 2. 中国慢性胃炎患病率由21世纪初期的87.8%逐渐升至2022年的92.26%,胃食管反流新增患病人数204万人,消化性溃疡每年新增患病人数约为282.3万人,引发消化不良的风险逐年上升 [2][3] 3. 中国首个自主研发质子泵抑制剂药物获批上市,同期新型抑酸药物处于本土化进程中,标志着中国助消化用药本土化进程已初获成效 [4] 4. 未成年人消化不良比例逐年上升,国家政策出台保障儿童用药安全 [5] 5. 消化不良可分为功能性消化不良和器质性消化不良,临床诊疗中应首先关注患者消化道病史,排除肝肾损伤和消化道肿瘤等慢性重疾 [8][9] 6. 助消化药物可分为促胃动力药物、消化酶制剂、胃酸抑制药物和消食剂4类,针对不同因素引发的消化性不良,对应不同类型的助消化药物 [10][11][12] 产业链 1. 中国助消化药物行业上游为制药环节所需制药设备、医药中间体及原料药,中游为助消化药物研发生产企业,下游环节为各等级诊疗机构、线上线下零售药店及消化系统疾病患者 [15][16] 2. 助消化药物中间体供给价格与其附加价值成正相关关系,中国供应商在全球促胃动力药物原料药市场长期保持高参与度,强议价能力带动上游制药原料价格稳步上涨 [17][18][19] 3. 非处方助消化药物多集中于促胃动力制剂和消食饮片品类,两细分领域中市场竞争集中度高,品牌效应引发患者粘性增强;多种助消化药物降价竞争中标集采,治疗成本降低有望提升药物使用渗透率 [20][21] 4. 部分药品购买摆脱处方限制,医院虽仍为助消化药品销售主要渠道,但销量重心已逐渐向零售端转移;中国消化科室排名揭示医疗资源与前沿技术分布特点,学科