硬科技主题绩优基金限购情况 - 多只重仓AI产业链的绩优基金因业绩亮眼发布限购令，以控制资金流入规模[1] - 中欧智能制造混合基金3月3日起限购10万元/日，近一年收益率达75.66%，超额收益47.97%[2] - 嘉实科技创新3月7日起限购100万元，近一年收益率59.90%[3] - 平安新鑫先锋2月26日起限购1000万元，近一年收益率23.69%，远超基准8.64%[3] 基金持仓结构与投资方向 - 中欧智能制造持仓89%股票，制造业占49%，重仓恒玄科技、中芯国际等AI硬件创新标的[2] - 嘉实科技创新持仓92%股票，制造业占41%，重仓理想汽车、中芯国际等科技制造企业[3] - 平安新鑫先锋持仓87%股票，制造业占95%，聚焦低空经济、医疗设备等成长方向[3] AI产业驱动因素与市场表现 - 国产AI大模型DeepSeek突破带动科技股价值重估，万得人形机器人指数年内涨38.9%[4][5] - AI硬件、算力、智能驾驶等赛道受基金重仓布局，行业成长红利显著[1] - 基金经理普遍看好国产算力、半导体先进制程、高阶智驾等领域的技术突破[5] AI硬件投资逻辑与估值方法 - AI硬件估值需关注市场空间而非静态PE，预计AR/AI眼镜市场规模或达千万台级别[6][7] - 2023年AI市场规模超2000亿美元，智能终端领域未来五年复合增长率或达39%[7] - 若AR/AI眼镜出货量达1亿台，可能形成数千亿市场，厂商利润空间可观[7] 基金经理2025年投资策略 - 中欧智能制造将挖掘确定性AI硬件行业，关注生命科学业绩反转和AI应用落地[6] - 嘉实科技创新持续看好中国科技制造业强化趋势，增加硬科技配置[5] - 平安新鑫先锋聚焦政策与产业催化明显的成长方向，包括低空经济、机器人等[5]