文章核心观点 - 半导体材料市场逐步回暖，行业维持景气上行，人工智能驱动需求推动IC销售额增长，半导体资本支出增长，产业景气度上行 [3] 公司情况 清溢光电 - 国产掩膜版领航者，平板显示掩膜版产品量产能力提升，出货量增长；半导体掩膜版把握国产替代机遇，制程不断突破 [4] - 平板显示及半导体头部客户资源丰富，随着产能逐步释放，量产能力增强，未来收入利润增长强劲 [4] 路维光电 - 国产掩膜版头部企业，具有G2.5 - G11全世代平板显示掩膜版生产能力，持续发力半导体掩膜版领域，产品逐步量产 [5] - 注重研发投入，多款产品技术持续突破 [5] 江丰电子 - 超高纯金属溅射靶材领先企业，半导体零部件业务快速发展 [6] - 主要从事超高纯金属溅射靶材的研发、生产和销售，产品包括铝靶、钛靶等多种靶材，应用于超大规模集成电路芯片和平板显示器的物理气相沉积工艺 [6] - 钽环件和铜锰合金靶材制造技术门槛较高，目前仅江丰电子及少数跨国企业具备相关核心技术 [6] 有研新材 - 电磁光医共同发力，靶材业务持续成长 [7] - 主营业务聚焦于高纯金属靶材等多个战略性新材料领域，业务分为电、磁、光、医四个板块 [7] - 2024年上半年共有99款靶材通过验证，115款靶材正在验证，33款靶材准备送样 [7] 华特气体 - 中国特种气体头部企业，客户覆盖面广 [8] - 是中国特种气体国产化的先行者，主营业务以特种气体的研发生产及销售为核心，辅以普通工业气体和相关气体设备与工程业务 [8] - 实现国内8寸及以上集成电路制造厂商超过90%的客户覆盖率，为HBM产品的TSV工艺提供先进刻蚀气体 [8] 菲利华 - 高端石英龙头公司，航空航天 + 半导体业务并驾齐驱 [9] - 主营业务为高性能石英玻璃、石英纤维及复合材料的研发与生产，产品主要应用于半导体等高新技术领域 [9] - 石英玻璃产品通过TEL、LAM、AMAT认证 [9] 德邦科技 - 高端电子封装材料公司 [10] - 主要从事高端电子封装材料的研发及产业化，产品包括电子级粘合剂和功能性薄膜材料，具备多种复合功能，是封装装联领域的关键功能性材料 [10] - 固晶胶产品/AD胶已经实现批量供应，收购衡所华威在全球环氧塑封料企业中销量位居第三 [10]