文章核心观点 美债股汇三杀背景下港A继续领涨，国产替代表现优于农业等反制题材，高成长方向开始回归，中方对美方关税数字游戏态度明确，整体形势利好 [1][4][6] 分组1：市场表现 - A股三大指数低开翻红后全天强势震荡，创业板指涨1.36%，科创涨超2%，恒科涨近2%，沪深两市总成 交不足1.4万亿，大幅缩量16% [1] - 行业板块上国产替代方向芯片板块集体大涨，超20股封涨停板；东南亚联盟内部高低切，广西和云南本地股走强，多股涨停；午盘北斗导航移动、创新药板块轮动爆发 [1] - 上涨个股超3000家，涨停超80家，市场缩量轮动，部分题材剧烈分化，市场人气较好 [1] 分组2：题材表现 - 中国半导体行业协会发布《集成电路原产地新规》精准反制美国芯片行业，国产芯片概念相对走强，板块掀起涨停潮近26股涨停 [4] - 前期涨幅过多的农业板块全天走弱领跌题材，多股大跌；中欧贸易概念部分个股炸板回封或大跌；大消费部分个股连板，部分走弱；跨境支付部分个股2连板 [4] - 机器人的中坚科技和兆威机电涨停，AI医药也有涨停，高成长的科技风偏有回归信号 [5] 分组3：贸易态度与形势 - 国务院关税税则委员会表示即便美方继续加征再高关税无经济意义，中方将不予理会，若美方执意侵害中方利益，中方将坚决反制 [6] - 欧盟与中国同意为中国制电动汽车制定最低售价替代加征关税措施，中方将访问东南亚，整体形势利好 [6]