全球能源结构现状与展望 - 核心观点：能源的未来是能源扩张，天然气将是满足低碳发展的主要能源，而非简单的能源替代 [3] - 到2035年，全球化石能源在能源体系中占比预计仍高于70% [3] - 石油作为能源将在2035年左右达峰，天然气则仍将有较长增长期 [3] - 过去十年（2015-2025），全球化石能源占比从82%降至80%，其中石油从29%降至29%，煤炭从26%降至26%，天然气是化石能源中唯一增长品种，占比从22%提升至25% [3] - 全球天然气消费量过去十年内增长23%，达到2025年的4.3万亿立方米 [3] 天然气在能源转型中的核心作用 - 天然气将在替代高碳能源、为电网提供灵活性、保障能源安全中发挥重要作用 [3] - 在城市中使用天然气可减少50%~55%的碳排放，在发电领域可减少40%的碳排放，替代重卡和海事运输船可减少20%碳排放 [3] - 在大规模、长时间、季节性、商业化储能技术成熟前，气电是支撑高比例可再生能源消纳的必然选择 [4] - 以风电、光伏为主体的可再生能源存在波动性和间歇性，导致2023年底装机总量在电力系统中占比47%，但出力仅为22% [4] - 风、光设备利用小时数逐年下降，电力系统接纳可再生能源能力逼近极限，而新型储能目前面临成本高、规模小、储能时间短等问题 [4] - 天然气未来不单是过渡能源，更是全球能源体系中的长期核心能源 [4] 全球天然气需求与市场前景 - 未来十年，全球天然气消费量预计将从4.3万亿立方米增至近4.8万亿立方米 [4] - 全球LNG消费量预计从2025年的4.3亿吨增至2030年的6亿吨左右 [4] - 亚洲依然是拉动全球天然气需求增长的引擎 [4] - 到2030年，全球LNG的总液化产能有望突破9亿吨，出口终端将从目前不到50个增至70多个，全球天然气供应充足 [5] - 在供需宽松预期下，全球天然气正步入买方市场，LNG定价权向进口国转移 [5] - 预计2027年至2030年间，全球LNG价格将逐步下行，由买方主导 [5] - 短期内受中东局势影响，全球能源价格大幅上涨，价格回落时间难定，但霍尔木兹海峡长期封锁可能性低，且俄罗斯已增加LNG供应 [6] - 若局势在未来两三个月内缓解，预计2024年后半年全球LNG价格将温和回落，供应由紧转松 [6] 中国天然气市场发展潜力 - 中国天然气需求前景广阔，尤其在赋能新型能源体系建设中将发挥重要作用 [5] - 到2030年，中国全社会用电量预计达13万亿千瓦时，电力将占终端能源消费的35% [5] - 在另外65%电力无法覆盖的工业、建筑业、航运业等无法完全电气化的领域，天然气将发挥重要作用 [5] - 若以当前能源结构为基础，用可再生能源替代10%的煤炭，再以天然气替代10%的煤炭，则到2040年中国天然气需求将至少达8000亿立方米，接近2025年全国天然气消费量（约4000亿立方米）的两倍 [5] - 中国天然气对外依存度在40%左右，需要建设天然气战略储备来稳定供应和价格 [6] - 2025年国内天然气产量同比增长超6%，达2618.9亿立方米，实现年增量超百亿立方米的“九连增” [6] - 预计到2030年，国产气产量有望突破3100亿立方米，LNG接收能力将突破2亿吨/年 [6]