上周，各大商业银行纷纷下调人民币存款利率，"一年期定期存款利率首次跌破1%"也成为了市场热点话题，大家纷纷都在讨论，在这种"极低利率环 境"当中，我们应当如何做好投资理财规划。 实际上，市场早就对于这次银行存款利率的下调有所预期，毕竟在当下这个需要货币政策继续发力来提振经济、稳定房市、促进消费的阶段，贷款利率不 断下行，2025年一季度商业银行净息差已降至1.43%的历史低位，远低于1.8%的监管警戒线，这势必会带动存款利率更加快速地下行。 而这种利率继续下行的市场趋势，也将深刻地影响我们的投资理财规划方式。 这时候，我知道很多朋友会说：我知道了！既然利率还会继续下行，那我们就继续找可以锁定长期利率的金融产品，比方说增额终身寿险。 可问题是，像增额终身寿险这种"收益全保证"的金融产品，当下能够锁定的利率其实已经不高，以2.5%的增额终身寿险举例，10年可以给客户带来的实际 IRR回报率也就1.5%左右，已经和过去3.5%增额寿的回报率相差甚远。 因此，仅仅是带着"储蓄"的思维去挑选一些收益完全保证、确定的金融产品，比方说定期存款、国债、增额寿等等，很难说是一种真正合适的选择。 不过，如果我们是带着"投资"的思 ...