股权与股份 - 公司拟注册17,513,608股A类普通股用于转售或其他处置[7] - GEM Yield Bahamas Ltd.可行使认股权证购买最多2,839,951股A类普通股[8] - GEM Global Yield LLC SCS最多可购买12,500,000股A类普通股[8] - Anji Zerun最多可出售2,173,657股A类普通股[8] - 发行前截至2023年11月24日，公司有88,105,058股普通股流通在外；假设GEM认股权证全部行使且向GEM Investor出售全部12,500,000股A类普通股，发行后将有103,445,009股普通股流通在外[73] 财务数据 - 2021和2022年公司营收分别为2.492亿美元和2.824亿美元，毛利率分别为37.1%和40.9%[47] - 2015 - 2021年公司营收复合年增长率为31.2%[49] - 2020 - 2022年持续经营业务收入分别为2.389亿美元、2.492亿美元和2.824亿美元，净利润分别为662万美元、959万美元和净亏损1090万美元，利润率分别为2.77%、3.85%和净亏损率3.86%[76] - 2020 - 2022年净亏损分别为978万美元、1809万美元和1190万美元，因金融租赁业务线终止经营所致[76] - 2022年有两个客户各占收入超10%，总计占26%；三个客户各占应收账款超10%，总计占72%[88] - 2021年有一个客户占收入超15%；三个客户各占应收账款超10%，总计占46%[88] - 2020年有一个客户占收入26%，一个客户占应收账款18%[88] - 截至2021年12月31日和2022年12月31日，净应收账款余额均为8560万美元[91] - 2020 - 2022年分别确认坏账费用为零、零和2600万美元[91] 用户数据 - 截至2023年6月30日，公司建立超45000个第三方售后实体服务网络，覆盖超350个城市和33个省份，服务超1300个企业客户[50] - 截至2023年6月30日，公司通过超62000个外部销售合作伙伴销售保险政策，在20个省份的31个城市设有分总部，与85家保险公司建立合作关系[51] - 截至2023年6月30日，公司与20家主流新能源和智能汽车面板企业合作[55] - 截至2021年12月31日，190家合作保险公司及其分公司成为售后客户，超9000个售后服务商成为保险销售合作伙伴[54] 未来展望 - 公司计划与OEM合作并为新能源车主定制保险，但产品开发和备案存在挑战和风险[139] - 公司作为新兴成长型公司的状态将持续到最早满足以下条件之一：2025年12月31日；财年总年收入至少达到12.35亿美元；被SEC视为“大型加速申报公司”且非关联方持有的流通证券至少达到7亿美元；前三年发行的非可转换债务证券超过10亿美元[62] 新产品和新技术研发 - 截至2023年6月30日，公司获得134项计算机软件注册版权[52] 市场扩张和并购 - 2023年5月17日，公司完成了2022年5月23日宣布的合并协议所设想的交易[37] - 2023年5月19日，公司与Anji签订股份认购协议，出售2173657股A类普通股，总对价为21736569.25美元[59] 其他新策略 - 公司预计将GEM认股权证和GEM协议下出售A类普通股的净收益用于一般公司用途[73] 风险提示 - 公司面临客户集中、净经营现金流为负、中国监管、市场、经营、财务、股权等多种风险[65,67,71] - 公司业务依赖客户关系、IT系统、管理团队和员工，若相关方面出现问题，业务将受不利影响[65,103,106] - 公司运营受中国互联网和移动互联网基础设施及电信网络限制，可能无法支持持续增长需求[120] - 公司业务受中国监管政策、经济环境、外汇政策等影响，未来存在不确定性[159,160,165] - 公司面临知识产权侵权、数据安全、租赁登记等法律风险[112,115,149] - 公司保险业务受市场环境、监管政策、消费者需求等影响，存在业务量和佣金收入减少风险[127,132,134]