公司表现 - Nebius Group NV股票自上次覆盖以来上涨约50% 显示投资者对其基础设施优先的AI战略信心增强[1] - 尽管强劲上涨 该股在进入第一季度时仍保持看涨态势[1] 投资策略 - 投资风格聚焦于识别高潜力赢家 关注不对称机会(上行潜力至少2-3倍于下行风险)[1] - 利用市场低效和逆向洞察 寻求长期复利最大化同时防范资本减值[1] - 投资期限为4-5年 能够承受波动 通过耐心和纪律实现超额回报[1] 投资方法论 - 识别高确信度机会 包括领导力与管理分析(业务扩展记录 智能资本配置 持续收入增长)[1] - 市场颠覆与竞争定位(强大技术护城河 先发优势 高增长行业渗透)[1] - 财务健康与风险管理(可持续收入增长 强劲资产负债表 避免过度稀释)[1] - 估值与不对称风险/回报(收入倍数比较 DCF模型 机构支持分析)[1] 投资组合构建 - 核心持仓占50-70%(高确信度稳定标的)[1] - 成长型押注占20-40%(高风险高回报机会)[1] - 投机性持仓占5-10%(具有巨大潜力的颠覆性标的)[1]