集团整体业绩 - 2025年第三季度，LHV集团实现净利润2630万欧元，其中LHV Pank贡献2450万欧元，LHV Bank Ltd贡献100万欧元，LHV Kindlustus贡献70万欧元，LHV Varahaldus贡献80万欧元 [1] - 集团第三季度综合净收入为7270万欧元，环比下降2%，同比下降13%，其中净利息收入为5550万欧元，净手续费及佣金收入为1530万欧元 [2] - 集团第三季度总支出为3880万欧元，环比减少4%，同比增加8%，贷款减值损失为170万欧元，净利润环比下降14%，同比下降24% [2] - 2025年前九个月，集团综合净收入为2.26亿欧元，同比下降11%，综合净利润为8620万欧元，同比下降24%，净资产收益率（ROE）为16.1% [4] - 基于前九个月业绩，集团净收入比财务预测低1%（280万欧元），净利润比计划低3%（270万欧元） [5] 资产负债表与业务规模 - 截至9月底，LHV集团综合资产达95.3亿欧元，环比增长2%，同比增长22%，综合贷款组合增长2.36亿欧元（5%）至52.3亿欧元 [3] - 集团综合存款增长8900万欧元（1%）至74.5亿欧元，管理的基金规模增加5700万欧元至16.2亿欧元，金融中介客户支付笔数达2130万笔，环比增加140万笔 [3] - 集团资本充足，所有资本目标均有足够安全边际，第三季度发行了8000万欧元的次级债券，穆迪将集团非次级债务评级上调至Baa2 [14] 主要子公司表现 - LHV Pank客户数在第三季度增加9200名，存款增长7900万欧元至66.4亿欧元，其中金融中介存款仅贡献100万欧元，定期存款占比仍高于计划 [8] - LHV Pank贷款组合增长1.45亿欧元至45.7亿欧元，贷款质量保持强劲，前九个月净利润为7940万欧元，比财务计划低280万欧元 [9] - LHV Bank Ltd在英国市场的贷款组合增长9100万欧元至6.6亿欧元，已有超过2亿欧元的贷款获信贷委员会批准但尚未发放 [10] - LHV Bank Ltd存款环比减少2000万欧元至10亿欧元，第三季度新增Apple Pay和推送通知功能，前九个月净利润为330万欧元，超出财务计划80万欧元 [11] - LHV Kindlustus第三季度销售额略低于财务计划，有效保险合同数量增加1.2万份至28.9万份，前九个月净利润为240万欧元，超出财务计划70万欧元 [12] - LHV Varahaldus管理的养老金基金在第三季度表现强劲，其中Ettevõtlik基金回报率5.2%，Julge基金5.8%，Tasakaalukas基金3.1%，Rahulik基金1.7%，Indeks基金8.4% [13] 市场环境与战略重点 - 利率动态对净利息收入造成压力，贷款利息下降速度快于存款利息，贷款市场的高竞争对贷款利润率构成下行压力 [7] - 公司专注于激活存款和客户，LHV Pank被《欧洲货币》杂志评为爱沙尼亚最佳银行，并在雇主声誉调查中成为经济学学生和工作年龄人口的首选雇主 [8] - LHV Bank Ltd计划在下一季度推出直接借记和额外存款产品，并启动新的营销和传播活动以提升存款定价吸引力 [11]