稀土与磁铁行业 - 分析师对MP和USR两家公司给予买入评级 [1] - 稀土供应链的建立耗时较长 美国目前缺乏采矿、精炼到磁铁生产的完整供应链 [2] - 绝大多数稀土在中国加工 更高比例的磁铁在中国生产 美国需建立本土或友好国家供应链以实现独立 [3] - 美国每年稀土磁铁需求约5万吨 预计将因机器人、电动汽车、风力涡轮机等而增长 目前MP计划建设1万吨产能 USR计划建设4800吨产能 存在巨大供应缺口 [4] - 未来十年美国和欧洲将加强磁铁生产 行业有巨大发展空间 [5] - 政府通过持股或资金转换等方式参与公司 被视为打破中国稀土主导地位的必要手段 MP与政府的合作是成功范例 [5][6][7] 核能行业 - 分析师对Oaklo公司给予买入评级 目标价175美元 [7] - Oaklo通过垂直整合试图突破美国核反应堆建设停滞的瓶颈 拥有资产所有权、独特的燃料策略和非常安全独特的反应堆设计 [8] - 美国不仅需要更多电力 核能占比在未来十年及以后应增长 电力需求加速 年新增电力装机可能从50吉瓦翻倍 核能将显著增长 [9][10]