AI行业需求与网络投资 - AI行业巨头如英伟达和OpenAI宣布重大交易 但Activate首席执行官否认存在“供应商融资” 强调投资基于真实需求[2] - 网络领域是AI革命中最被低估的增长故事 历史占AI基础设施投资的10% 预计将提升至20-30%[10] - Credo Technology为AI数据中心提供高速连接解决方案 正在为xAI的Prometheus集群和亚马逊的Trainium集群布线[10] 住宅建筑行业前景 - UBS分析师认为住房类股票底部在望 预计2026年利率下降将成为行业积极年份[4] - 利率稳定有助于建筑商减少激励措施并稳定平均售价 若利率下降将显著提升盈利能力[5] - 美国存在系统性住房短缺 利率和抵押贷款利率下降预计将利好建筑商[7] - KB Home公布强劲季度业绩 在所有关键绩效指标上超预期 并观察到佛罗里达和德州等重要市场出现稳定迹象[12][13] 个股分析师观点与表现 - Phillips 66获得四名董事会成员内部增持 且激进对冲基金Elliott获得两个董事会席位 公开表示其应为200美元股价[8] - Credo Technology最近季度收入增长近180% 预计当前季度增长超过200% 并将在2026财年新增两家超大规模客户[11] - Costco美国同店销售增长约6%（剔除汽油） 但面临运营费用增长双位数等公司特定问题 估值达54倍市盈率[14][16] - Renaissance Macro分析师预计阿里巴巴股价可能在18个月内翻倍 指出市场对中国的担忧往往在底部出现[17][18] - 阿里巴巴财报表现良好 云业务收入年增18% 并在截至2025年3月财年回购超过5%的股份[19]