丹·勒布第三季度投资组合变动 - 激进投资者丹·勒布旗下的Third Point LLC在2025年第三季度对其投资组合进行了重大调整 [1] 微软持仓与业绩 - 截至2025年9月30日，Third Point将其在微软公司的持股增加了175%，达到110万股 [2] - 受云计算和人工智能增长驱动，微软在过去几个季度实现了强劲的盈利加速，并在2025财年第四季度和2026财年第一季度均超出市场普遍预期 [2] - 2025年10月，微软与OpenAI签署了一项新的最终协议，以支持后者组建一家公益公司，重组后微软将持有OpenAI Group PBC约27%的股份，估值约为1350亿美元 [3] - 有分析师认为，微软的下一个目标可能是加入英伟达，成为市值5万亿美元俱乐部的一员，并指出2026财年仍是微软人工智能增长的真正拐点年 [4] - 过去一年，微软股价下跌0.47%，表现不及上涨约18.88%的iShares美国科技ETF，也显著落后于其最接近的同行甲骨文公司，后者年内下跌约5.61% [4] 元平台持仓与战略 - 截至2025年9月30日，该激进投资者将其在元平台公司的持股增加了47%，达到22万股 [5] - 公司首席执行官表示，对智能眼镜和增强现实设备的投资最终可能成为一项“利润极其丰厚的业务” [5] - 公司计划到2028年在美国投资超过6000亿美元，以扩展人工智能技术、数据中心和员工能力，此举旨在帮助推进其为人人提供“个人超级智能”的愿景 [5] - 公司还透露计划投资超过10亿美元在威斯康星州建设一个支持人工智能工作的数据中心 [6] - 人工智能正在帮助公司向用户展示更相关的内容，有助于提高用户参与时间和潜在的货币化能力 [6]