交易概述 - 公司成功完成10亿美元2031年到期零息可转换优先票据的私募发行 [1] - 由于投资者需求强劲，本次发行获得超额认购，承销商全额行使了增购1.25亿美元票据的超额配售权 [3] - 票据发行净收益约为9.79亿美元，已扣除承销折扣、佣金及公司预估发行费用 [4] 资金用途 - 其中5670万美元将用于支付上限期权交易的成本 [7] - 剩余净收益将用于一般公司用途和营运资金 [7] 转换条款与对冲机制 - 票据的转换溢价为42.5% [6] - 公司同时签订了上限期权交易，其初始上限价格为每股120.18美元，较2025年10月8日每股60.09美元的收盘价有100%的溢价 [4] - 该上限期权交易旨在减少票据转换时对公司普通股的潜在稀释，并对冲公司可能需要支付的超额现金 [5] 承销与发行细节 - 本次发行依据证券法Rule 144A条款，仅面向合格机构投资者 [1] - 花旗环球金融市场和Goldman Sachs & Co. LLC担任本次发行的联席账簿管理人 [6] 公司业务背景 - 公司是下一代数据中心的领先开发商、所有者和运营商，专注于比特币和人工智能领域，并100%使用可再生能源 [10] - 公司在美国和加拿大拥有2,910兆瓦的电网连接电力，覆盖超过2,000英亩土地，并拥有额外的吉瓦级开发管道 [11] - 公司运营着810兆瓦的数据中心，业务涵盖比特币挖矿、AI云服务和AI数据中心三大垂直领域 [11]