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CrowdStrike Stock Dips on Guidance Miss: It May Rebound Fast
MarketBeat· 2025-06-05 02:30
公司业绩与股价表现 - CrowdStrike第一季财报公布后股价下跌超过6% 尽管盈利超预期 但营收符合预期且全年营收指引未达投资者乐观预期 [1] - 公司当季营收11亿美元符合预期的11.1亿美元 同比增长20% 年度经常性收入(ARR)同比增长22% 每股收益0.73美元远超预期的0.66美元 同比增幅达265% [5] - 当前季度营收指引11.45-11.52亿美元低于分析师预期的12.3亿美元 每股收益指引0.82-0.84美元也低于预期的0.92美元 [4] 市场反应与估值分析 - 财报前股价已累计大幅上涨 导致估值处于高位 部分机构如DZ银行将评级从强力买入下调至强力卖出 目标价370美元 [6] - 当前股价461.91美元 46位分析师给出的12个月平均目标价445.02美元(隐含3.66%下行空间) 最高目标价550美元 最低275美元 [7] - 财报后股价快速收复约半数跌幅 显示市场逢低买入意愿强烈 分析师普遍上调目标价 最乐观的Wedbush给出525美元目标价 [9][11] 长期发展前景 - 公司维持全年营收指引47.43-48.05亿美元 FalconFlex订阅模式已锁定32亿美元收入 管理层预计下半年业务将加速增长 [8][9] - 2025年订阅收入可能受2024年服务中断后的 goodwill offerings(免费服务)影响 但该影响预计在下半年减弱 [7][8] - 年初实施的裁员措施有望提升盈利水平 分析师认为股价仍有15%以上上涨空间 [9][11] 行业与技术背景 - 公司属于人工智能(AI)概念股范畴 被列入2025年十大最佳AI股票推荐名单 [16] - 当前技术股普遍存在财报前过度反应现象 本次回调被视为估值回归均衡的机会 [2]