人工智能市场与股票表现 - 人工智能市场的快速扩张在过去几年推动许多科技股创下历史新高 [1] - 今年由于通胀、地缘政治冲突等宏观不利因素，许多高歌猛进的AI股票出现回调，投资者转向更保守的投资 [1] - 此次回调为能够忽略短期噪音的长期投资者创造了一些引人注目的买入机会 [1] 市场调整与公司分化 - 在当前动荡市场中，市场调整正在区分这个成长型行业中的赢家和输家 [2] - 赢家是那些仍在为AI淘金热销售最佳“镐和铲”的公司 [2] - 输家主要是无法跟上大型AI参与者步伐的小型软件公司 [2] 核心硬件与设备供应商 - 英伟达、博通和Lumentum因其为数据中心处理AI任务提供必要的硬件和设备，仍然是值得买入的引人注目的AI股票 [3] - 英伟达的数据中心GPU处理广泛的并行任务，使其比优化顺序任务的独立CPU更高效地训练AI算法 [4] - 全球大多数领先的AI公司使用英伟达的GPU来训练其大语言模型，该公司通过其专有软件和服务锁定客户 [4] - 博通使用专用集成电路生产定制的AI加速器，更适合希望为推理（用软件应用程序运行已训练模型的过程）开发自身优化芯片的超大规模计算公司 [5] - 博通还销售数据中心的光学和网络芯片，并通过过去十年几次重大收购扩展了其基础设施软件业务 [5] - 随着更多数据中心安装这些芯片，它们遇到了瓶颈，因为其老旧的铜基连接无法处理高速流量 [6] - Lumentum通过其光网络设备（包括激光器、光接收器、光子芯片和光路开关）打破该瓶颈，提供更清晰、更快、更节能的传输 [6] - 因此，Lumentum的销售额在过去一年中大幅飙升 [6]