文章核心观点 - AI行业正在经历变革 部分公司将获得不成比例的更大机会[1] - 英伟达是AI兴起最大受益者 过去五年股价上涨超过1200%[2] - 未来五年AI行业将成熟 竞争加剧 数据中心运营商寻求定制化解决方案[3] - 三家被低估的AI芯片公司将在未来五年受益于行业变化[3] 高通(Qualcomm)投资机会 - 目前大多数生成式AI工作由云端处理 移动设备难以承担高功耗计算负载[5] - 时间将降低AI移动处理器成本 高通可能为非iPhone用户提供芯片解决方案[6] - 2023年10月推出的骁龙8 Gen 3芯片是首款为生成式AI设计的移动平台[7] - 多家智能手机制造商已采用该处理器 微软也在其AI商务笔记本中使用高通最新骁龙处理器[7] - 高通高性能移动处理器将在中端移动/板载AI处理器市场占据重要地位[8][9] 迈威尔科技(Marvell Technology)投资机会 - 移动处理器只是AI未来一小部分 数据中心仍将承担大部分AI工作[10] - 下一代AI需要下一代数据中心硬件 包括处理器和其他组件[10] - 公司生产数字信号处理器、交换机、内存加速器等数据中心架构解决方案[11] - 旗舰产品CXL设备可大幅扩展数据中心现有主板RAM容量 延长技术使用寿命[11] - 全球AI数据中心市场预计到2029年将以年均近29%速度增长[12] - 多数分析师认为MRVL股票为强力买入 共识目标价91.28美元 较当前价格高出约30%[12] 恩智浦半导体(NXP Semiconductors)投资机会 - AI正从数据中心走向现实世界应用 如自动驾驶汽车和机器人仓库[14] - 公司提供边缘计算解决方案 将可穿戴设备、智能家居设备和便携医疗技术转化为AI产品[15] - 生产高级驾驶辅助系统(ADAS)设备和工业自动化解决方案[15] - 预计营收将从今年123.6亿美元增长至2027年近150亿美元创纪录水平[16] - 每股收益预计以更快速度改善 明年预期每股收益14.07美元[16][17] - 股票估值仅约16倍明年预期收益 相比科技同行异常便宜[17] - 提供约1.8%的前瞻性股息收益率[17]