公司战略与增长动力 - 公司正通过广泛的合作伙伴关系来支持增长并扩大其Falcon平台的影响力 这些合作旨在将平台安全能力扩展至SaaS应用、云采购、消费者安全及关键基础设施领域 [1] - 与Qualtrics的集成使Falcon Shield能够保护其XM平台 该平台主要用于处理敏感数据的客户与员工体验项目 此举为公司向Qualtrics客户提供SaaS安全开辟了路径 [2] - 通过深化与微软的合作 将Falcon平台上线至Microsoft Marketplace 客户可利用现有微软Azure消费承诺进行购买 这简化了客户在终端、云工作负载、身份和数据方面部署与扩展Falcon的过程 [3] - 与NordVPN的合作使公司能够为数百万NordVPN消费者用户提供威胁情报保护 而与沙特阿美签署的谅解备忘录旨在探索长期合作 以保护沙特关键基础设施并支持其网络安全目标 [4] - 若能将这些合作伙伴引导的采用转化为持续的平台使用和扩展 将支持公司的长期前景 帮助其更快扩张并支撑下一阶段增长 市场对其2026和2027财年收入的普遍预期均显示同比增长约22% [5] 行业竞争格局 - Palo Alto Networks和Zscaler是公司的主要竞争对手 它们也专注于通过合作伙伴关系与收购进行平台扩张和AI创新 [6] - Palo Alto Networks在2025年12月宣布扩大与谷歌云的合作 将其Prisma AIRS与谷歌云的Vertex AI和Agent Engine等服务集成 以帮助客户保护从开发到生产的AI工作负载安全 [6] - Zscaler在2月初完成了对SqareX的收购 旨在提升基于浏览器的安全性以应对更多AI驱动的风险 目标是保护用户在任何浏览器和设备上的工作安全 而无需特殊的企业浏览器 [7] 财务表现与市场估值 - 公司股价在过去六个月下跌了7.2% 表现优于同期下跌15.4%的Zacks安全行业指数 [8] - 从估值角度看 公司基于前瞻市销率的交易倍数为16.56倍 远高于行业平均的9.95倍 [12] - 市场对公司2026财年盈利的普遍预期意味着同比将下降5.3% 而对2027财年盈利的预期则显示将同比增长30.5% [16] - 过去30天内 对2026财年的盈利预期向上修正了1美分 过去7天内 对2027财年的盈利预期也向上修正了1美分 [16] - 具体每股收益预期如下：当前季度(2026年1月)为1.10美元 下一季度(2026年4月)为1.08美元 当前财年(2026年1月)为3.72美元 下一财年(2027年1月)为4.85美元 [17]