新兴市场对加密货币的强劲需求与核心痛点 - 在菲律宾，海外劳工汇款约占GDP的8.3%，总额达380亿美元，加密货币因其更快、更便宜的特性被视为传统渠道的替代方案 [1] - 传统汇款渠道昂贵且缓慢，一笔200美元的银行汇款平均产生约6.5%的费用，超过联合国3%目标的两倍以上 [1] - 在高通胀国家，如阿根廷2023年通胀率达117.8%，土耳其2022年官方通胀率为72.3%（较2021年增长52.7%），稳定币成为民众保值的重要工具 [2] - 在尼日利亚，通过国际支付网关进行一笔50美元的简单交易，在资金到达目的地前就可能产生10%的费用 [3] - 全球有13亿成年人没有银行账户，即使有账户的人也严重依赖本地支付工具，如印度的UPI、巴西的PIX、肯尼亚的M-Pesa或加纳的MoMo [8] - 加密货币在印度、尼日利亚（分别位列第1和第6）、印尼、越南、菲律宾和巴西等新兴市场采用率很高，其驱动力更多是实际需求而非投机 [4] - 在非洲、亚洲和拉丁美洲，将现金或银行存款转换为加密货币仍然困难，这与这些地区的高采用率形成矛盾 [4] - 在非洲某些走廊，费用可能高达两位数（例如15-20%或更高），严重侵蚀低收入工人的汇款 [7] 加密货币法币出入金市场的巨大机遇 - 加密货币法币出入金市场预计将以约17.8%的年增长率增长，到2031年达到约54亿美元，其驱动力是对更快、更便宜的跨境交易的需求 [5][26] - 真正的增长机会在于亚洲、非洲和拉丁美洲庞大的、目前服务不足的用户群 [21] - 解决法币接入问题可能释放数百万新加密货币用户和数十亿美元的交易量 [27] - 新兴市场稳定币使用量激增，拉丁美洲等地区的加密货币交易量在2024年创下历史新高 [25] - 每周都有南亚自由职业者选择用稳定币收款以规避资本管制和高额汇款费用，撒哈拉以南非洲的零工将收入转换为加密货币以对冲当地货币快速通胀的故事 [24] - 移民家庭发现他们可以使用成本仅几美分的稳定币转账在几分钟内将钱寄回家，其速度和成本远优于传统银行 [25] TransFi公司的解决方案与核心产品 - TransFi在100多个国家连接传统货币与加密货币，通过300多种本地支付方式（如Interac、MoMo、DANA、M-Pesa和GCash）提供法币-加密货币出入金和法币-稳定币支付服务 [6] - TransFi作为模块化、API驱动的平台在基础设施层面运营，通过单一API集成，项目即可接入100多个国家的300多种本地支付方式 [11] - 其产品套件包括：1) Ramp出入金解决方案，支持用户通过300多种本地支付方式买卖数字资产；2) 具有指定IBAN的多币种账户，支持40多种法币和130多种数字资产；3) BizPay基于对话式AI的支付工具，用于跨境收款；4) 用于支付和收款的网络解决方案；5) 面向电商商户的统一加密结账方案 [12] - 公司采用“超本地化”策略，专注于加密货币的“第一英里”，即让日常资金可靠地进出加密货币生态系统 [10] - 这种超本地化方法加快了用户入门速度，确保了本地KYC合规性，并提高了转化率 [5] TransFi解决方案带来的具体效益 - 一个基于Solana的社交dApp在集成TransFi、允许菲律宾用户通过GCash和银行转账充值后，用户入门时间缩短了50%以上，已注资钱包数量增加了38% [5][15] - 与支付和提款相关的客服支持工单显著减少，减轻了公司客服负担 [16] - 工程团队无需为每种支付方式或国家构建和维护单独的集成，节省了时间和精力 [16] - 产品团队无需等待冗长的银行合作或每个司法管辖区的定制法律合规即可进入新市场 [16] - 公司将合规负担（如KYC、AML、制裁检查、欺诈监控）转移给TransFi，使初创公司也能轻松进入监管严格的市场 [22] - 企业可以通过持有美元或稳定币作为营运资本，并在需要时即时结算成多种本地货币，从而更灵活地管理流动性，减少外汇波动风险并加快结算周期 [22] - 最终用户体验更无缝，存款和取款清算更快，应用和钱包可以显示本地货币和熟悉的支付选项 [22] - 对于瞄准新兴市场的加密货币公司，TransFi显著降低了运营障碍，团队无需聘请本地银行专家或维护数十个特定国家的合作伙伴关系 [22] 行业趋势与竞争格局 - 加密货币行业正在转变其吸引下一个十亿用户的方式，意识到要赢得新兴市场，必须深度融入本地支付文化和监管体系 [23] - 出入金领域的竞争正在加剧，焦点正转向新兴市场 [20] - 一些知名的加密金融科技公司（如MoonPay、Ramp Network、Transak）让用卡购买加密货币变得容易，但它们主要服务拥有Visa/Mastercard的北美和欧洲用户 [20] - 基础设施提供商之间正在展开竞赛，以接入GCash、DANA、MoMo、PIX、SPEI、Mobile Money等国家特定网络，这代表了加密货币行业获取新用户方式的结构性转变 [21] - 新兴市场将继续主导加密货币采用指标，Web3下一阶段的增长将由新用户从法币世界进入加密货币世界的难易程度来定义 [32] TransFi公司的背景与现状 - TransFi的CEO兼创始人Raj Kamal拥有超过20年的金融和科技领域领导经验，曾担任OYO Vacation Homes欧洲区CEO，并在Naspers/PayU担任高级职务，领导金融科技投资，还在麦肯锡领导亚太区支付业务 [28] - 公司从第一天起就强调对监管和安全的积极主动态度 [29] - TransFi正在传统金融体系和加密货币经济之间建立一座“信任桥梁”，合规性已融入其核心产品 [30] - 目前，TransFi在100多个国家、支持40多种法币和130多种数字资产开展业务，客户范围涵盖加密货币交易所、钱包、游戏平台和金融科技应用 [31]