财务数据和关键指标变化 - 上半年实现营收 27.9 亿元，同比下滑 [1] - 毛利率小幅增加 [1] - 净利润增长明显 [6] 各条业务线数据和关键指标变化 电子材料 - MLCC 上半年销量超 2900 吨，其中 q2 单季度 1700 吨，同比出货下降，但毛利率略有提升 [1] - 电子浆料上半年增速 30%左右，国产替代和开发国外大客户 [1] - 电子氧化锆粉体销售同比降幅较大，电子手表销售不及预期 [1] 催化材料 - 蜂窝陶瓷平均单价超 40 元/升，出现较好增长，毛利率 50%+，受益于乘用车逐步放量 [2] - 铈锆通过优美科的大批量交货，正在推动巴斯夫验证 [2] 生物医疗材料 - 氧化锆粉体新产线投入使用，产能超 6000 吨，50%齿科，市占率持续提升 [3] - 爱尔创上半年实现营业收入 3.16 亿元，同比+8%，海外占比 60% [3] 新能源（氧化铝、勃母石） - 上半年实现营业收入 17 亿元，同比+38%，平均毛利率 20%+，整体提升了几个百分点 [4] 精密陶瓷 - 金盛、赛创增速超 50% [5] - 新能源陶瓷球单季度环比提升，与国内外头部轴承厂达成合作 [5] - 陶瓷基板进入国际知名大客户供应链，毛利率出现改善 [5] - 激光雷达、热成开始批量增长 [5] 陶瓷墨水 - 上半年实现收入 4.7 亿元，同比下滑接近 15%，毛利率提升明显 [6] - 新产品建筑陶瓷材料和纺织墨水开始贡献收入和利润 [6] 各个市场数据和关键指标变化 - 国内市场受房地产影响，国际市场在逐步布局和起量 [12] - 海外市场占比已经接近 60%，未来将进一步提升 [16][18][23] 公司战略和发展方向及行业竞争 - 生物医疗板块的三大战略：多产品、多品牌、国际化 [16] - 陶瓷墨水计划国内外市场各占 50% [18] - 精密陶瓷业务全年收入预计接近 4 亿元 [21] - 口腔业务需要做产品多元化以应对集采导致的价格下降 [22] - 陶瓷管壳产能扩张计划，未来收入有望达到 6 亿元 [24] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - MLCC 需求端关注电子消费品复苏和家电以旧换新 [1] - 蜂窝陶瓷受益于乘用车逐步放量，预计下半年乘用车国产替代加快 [2] - 新能源汽车陶瓷球随着 800V 技术推广将持续放量 [5] - 激光雷达、热成等新兴应用有广阔前景 [13] - 下半年 MLCC 出货量有望增加 [15] - 汽车行业传统淡季期间，新客户放量尤其是乘用车和混动车将带来增长 [20] 其他重要信息 - 氮化硅粉体新产能规划，未来有望全部替换进口 [8] - 蜂窝陶瓷与康明斯签订三年战略合作协议，预计未来三年单年销售过亿 [10] - 激光雷达和热成已经实现国产化，公司是华为激光雷达的唯一供应商 [13] - 公司是国内主流车企新能源汽车陶瓷球的供应商 [14] 问答环节重要的提问和回答 问题1 提问内容 精密陶瓷球，传统和新能源领域上半年的收入和毛利率差异 [7] 回答内容 传统陶瓷球毛利率 40%-50%，新能源陶瓷球毛利率 20%+ [7] 问题2 提问内容 蜂窝陶瓷与康明斯的合作进展 [10] 回答内容 今年作为正式合作元年，已开始小批量供货，预计未来三年单年销售过亿 [10] 问题3 提问内容 陶瓷墨水海外市场推广进度和海外占比 [18] 回答内容 海外占比接近 20%，计划未来国内外市场各占 50% [18]