财务数据和关键指标变化 - Q2账单收入14.6亿美元，同比增长10%，连续两个季度实现同比增长 [20] - Q2净收入14.2亿美元，同比增长3%，其中包含1个百分点的货币顺风因素 [20] - 软件收入与经常性维护和云收入合计10亿美元，同比增长12%，占总收入的72% [20] - 递延收入37亿美元，同比增长5% [21] - 总产品收入7.49亿美元，同比下降约3% [22] - 软件产品收入4.17亿美元，同比增长14% [22] - 经常性维护和云收入5.99亿美元，同比增长11%，占总净收入的42%以上 [22] - 毛利率66.9%，处于指引高端；产品毛利率53%，环比提高160个基点 [23] - Q2运营费用6.57亿美元，符合预期；运营利润率20.6%，每股收益1.05美元 [23] - 运营现金流1.61亿美元，自由现金流1.21亿美元，占收入的9% [23] - 预计Q3净收入在13.4亿 - 14.9亿美元之间，中点意味着同比增长1%，包含1个百分点的货币顺风因素 [25] - 预计Q3综合毛利率约为67%，运营利润率约为20% [25] - 预计非GAAP税率在16% - 17%之间，Q3每股收益在0.94 - 1.02美元之间 [25] 各条业务线数据和关键指标变化 - 全闪存业务年收入达到25亿美元，同比增长15%，Q2末全闪存系统占安装系统的26% [10] - 云服务ARR达到2.16亿美元，同比增长200%，环比增长21%，有机ARR增长连续两个季度加速 [9][21] - 云服务美元净留存率为207% [9][22] 各个市场数据和关键指标变化 - 全闪存阵列市场，公司认为自身再次获得份额，市场仍处于技术曲线早期，未来18 - 24个月将有更多技术推动磁盘市场向全闪存市场转变 [10][36][44] 公司战略和发展方向和行业竞争 - 公司致力于成为以云为导向、以数据为中心的软件公司，计划扩大云业务规模，同时在存储市场增长并获取份额 [8] - 利用竞争转型、全闪存市场增长和向云加速转移的趋势，扩大领导地位 [7] - 推出新产品和服务，推进数据结构战略，帮助客户进行数字化转型和应对混合云挑战 [8][13] - 开展Run - to - NetApp竞争收购计划，获取新客户和现有客户的新工作负载 [9] - 行业竞争方面，公司认为自身产品组合在市场上具有优势，在全闪存阵列领域领先于主要竞争对手 [32] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 公司在不确定的市场环境中取得进展，客户对数字化转型和混合云项目的接受度持续提高 [7] - 宏观环境不稳定但已企稳，未来几个月由于疫情封锁仍将面临挑战，但公司对市场好转后的表现充满信心 [51][52] - 公司有能力执行战略，实现长期增长，扩大混合云领导地位，为客户和股东创造价值 [18][100] 其他重要信息 - 公司举办了投资者日和年度客户会议，推出了多项新产品和服务，包括无服务器和无存储容器解决方案、自主混合云存储和数据管理等 [8][13] - 公司展示了帮助客户进行数字化转型的案例，如美国医疗保健提供商和零售商使用公司的AI解决方案提升业务 [16] - 公司计划在Q3重新启动股票回购计划，以抵消股权计划的摊薄影响 [24] 总结问答环节所有的提问和回答 问题: 云服务业务新客户贡献及未来新产品或渠道情况 - 云业务在地区、认证和服务范围上不断扩展，吸引了数字原生企业、新客户和现有客户的扩展需求 [29][30] - 公司将持续创新，未来几个季度会有更多更新 [30] 问题: 软件产品收入增长原因、是否获取份额及是否有ELAs - 公司在全闪存阵列市场获取了份额，产品组合优势明显，全闪存阵列的软件和混合云集成能力驱动了增长 [32] - 产品收入和利润率的超预期表现由高端闪存系统销售推动，预计产品利润率全年维持在53%左右 [33] - ELAs在业务中占比很小，不再单独披露 [33] 问题: 全闪存阵列增长中Run - to - NetApp计划和升级安装基础的贡献，以及销售激励方式是否改变 - 9%的复合年增长率是全闪存阵列市场的增长速度，公司持续超越市场并获取份额 [36] - Run - to - NetApp计划表现强劲，安装基础中全闪存渗透率仅26%，仍有很大增长空间 [36][37] 问题: 10月全闪存阵列中软件的混合情况及同比、环比变化 - 非GAAP补充披露显示，软件在产品收入中的占比同比和环比均大幅增长，硬件收入下降18%，主要由全闪存增长驱动 [40] - 公司获取份额的原因包括专注执行和在混合云架构方面的领导地位 [41] 问题: 全闪存阵列双位数增长的可持续性及产品毛利率未提升的原因 - 全闪存阵列市场处于多年转型的早期阶段，未来更多技术将推动磁盘市场向全闪存市场转变，公司有能力继续获取份额 [44][45] - 毛利率指引假设高端全闪存的表现会有所正常化，仍有增长但高端混合占比不会那么高 [46] 问题: 近期收购的CloudJumper、Spot和Talon本季度的ARR情况 - 公司不再单独披露收购业务的ARR，但它们持续增长，有机ARR增长也在加速 [48] 问题: 行业支出复苏情况及公司业绩增长的驱动因素 - 公司上半年表现出色，主要得益于专注和执行，宏观环境虽不稳定但已企稳 [51] - 企业客户开始推进转型项目，公司业务组合受益于此；疫苗消息积极，但未来几个月因疫情封锁仍需谨慎 [51][52] - 销售团队招聘提前一个季度完成，本财年将获得投资回报 [54] 问题: Keystone服务模式的客户吸引力、客户组合和增长预测，以及与竞争对手的差异化 - Keystone为客户提供结果即服务的选择，公司通过云解决方案和Keystone服务及合作伙伴服务满足客户需求 [57][58] - 该业务管道良好，客户多为企业客户、竞争足迹取代和全新环境 [58] 问题: 若美国和全球疫情持续激增，公司的应对和经验 - 公司认为未来几个月具有挑战性，但企业已适应混合或远程工作模式，能更好应对疫情激增 [60] - 公司对前景保持谨慎，市场已基本企稳，未来会逐步改善 [60] 问题: 全闪存阵列高端收入增长原因及未来塑造能力 - 全闪存阵列软件丰富，能提高工作负载整合、基础设施管理和自动化效率 [64] - 产品组合根据客户类型和用例而定，公司在各层级都有竞争力，还有混合闪存产品 [64][65] 问题: 美国公共部门业务增长的驱动因素及可持续性 - 美国公共部门业务执行良好，业务范围不断扩大，涉及项目型支出和州、地方及高等教育业务 [67] - 新政府上台后需观察其优先事项，公司团队有信心适应调整 [68] 问题: 欧洲业务本季度强于美国商业业务的原因 - 本财年上半年美国业务表现良好，各季度交易情况会有波动，Q2各地区业务都很强劲 [70] 问题: 公司本财年下半年是否会比上半年更强 - 销售团队招聘提前完成，目前已开始发挥作用，公司上半年战略执行良好，市场企稳，疫苗试验带来信心 [73] - 但未来几个月疫情封锁仍会带来挑战，公司需谨慎看待短期前景 [74] - 考虑业务组合变化，预计账单增长将继续领先于收入增长 [75] 问题: 云数据服务业务进展、白名单情况及新客户中云原生和现有本地环境客户的比例 - 云数据服务业务进展良好，有机业务和无机业务都在加速，为客户提供优化云计算和存储的价值主张 [78] - 客户包括云原生企业和有竞争对手数据中心足迹的企业 [78] - 白名单是为确保客户体验而设置的，公司正在推进移除工作，但会根据需要保留 [79][80] 问题: 硬件维护和专业服务的季度收入变化及Q3预期 - Q1因多一周有4000万美元的增量收入，软件和硬件各占一半，排除该因素后硬件维护仍有增长 [81] - 若Q3业务组合与Q2一致，收入情况预计相似，大部分维护收入来自资产负债表，受季度影响小 [82] 问题: Dell中端Power Store刷新未达市场预期的情况及对公司份额转移的影响 - 公司认为中端模块化架构是性价比的最佳选择，Dell的中端产品未达预期，是不完整的产品 [84] - 公司计划在其转型期间获取份额，Run - to - NetApp计划已体现相关影响 [84] 问题: 全闪存阵列未来18 - 24个月的闪存创新及附加软件情况 - 全闪存阵列市场将出现更具成本效益的技术，如QLC技术，会侵蚀高性能驱动器的价值 [86] - 软件可提高全闪存阵列的数据缩减、压缩和保护能力，使配置中软件价值占比更高 [86] 问题: 组件成本情况及转嫁成本增加的机会 - Q2公司看到SSD组件成本上升，预计本财年下半年成本压力将缓解，可能持续到2022年，但取决于经济情况 [89] 问题: 新订单或新交易中AI工作负载的占比及是否驱动高端全闪存阵列需求 - 公司在医疗、制造和金融服务等特定行业关注AI解决方案，取得了良好回报 [92] - 公司是AI的优秀平台，因为图像、视频和音频文件存储在NetApp文件存储上 [92] 问题: 本财年下半年是否会有大量营运资金收获 - 去年Q2税收提前支付，今年将在下半年支付，这是营运资金的最大波动因素 [95] - 若账单维持当前水平，预计下半年收款情况良好 [95] 问题: QLC定价优势带来需求弹性的信心来源 - QLC尚未进入市场，它将使全闪存阵列相对于10k性能驱动器的优势更加明显，成本差距缩小 [98] - 公司需通过执行来获取全闪存阵列转型中的份额，更多工作负载将转向全闪存 [98]