财务数据和关键指标变化 - 2021年12月31日结束的第二季度，公司报告收入370万美元，较上一季度增长96% [23] - GAAP基础上，12月季度运营亏损1520万美元，GAAP净亏损每股0.29美元；非GAAP基础上，运营亏损1230万美元，非GAAP净亏损每股0.21美元 [23] - 第二季度资本支出为710万美元，上一季度为570万美元 [23] - 第二季度经营活动使用现金1080万美元，上一季度为1270万美元 [24] - 12月季度末公司现金及现金等价物为6750万美元，上一季度末为7570万美元 [24] - 12月季度公司通过股权融资筹集现金1340万美元，平均股价约7.04美元/股 [24] - 预计3月季度收入将环比增长超25%，且随着设计订单积压增加，预计6月季度及以后收入将持续增长 [24] 各条业务线数据和关键指标变化 WiFi业务 - 增加WiFi 6和WiFi 6E新客户，12月季度与第二个WiFi 6客户进入生产阶段，与三个WiFi 6E客户扩大生产 [9] - 宣布5个额外WiFi设计订单，多数将在本历年上半年进入生产阶段 [9] - 预计四个WiFi 6E XBAW滤波器产品在3月季度完全合格并投入生产，另外产品预计在6月季度合格并投产 [10] - 目前有超12个商业化XBAW WiFi滤波器，8个用于WiFi 6E，4个用于WiFi 6；截至目前共宣布12个设计订单，上季度末为5个 [12] 5G移动业务 - 12月季度客户数量从2个增至4个，包括一家数十亿美元的一级模块制造商和一家专注亚洲手机市场的二级模块制造商 [13] - 与新一级移动客户合作开发滤波器初始样品，预计下季度交付；若性能达标，预计2023年下半年建立代工安排并扩大生产 [13] - 与新二级5G移动客户开始开发初始滤波器，成功设计可能带来更多滤波器设计 [14] - 与两个现有5G移动客户继续推进合作，收到一级射频组件客户对第一个滤波器的积极反馈，预计本季度末向其交付第二个滤波器样品，2022年底交付合格部件用于扩大生产 [14] - 第一个射频前端模块客户重新设计第一个滤波器，预计2022年底准备好扩大生产，且可能扩大合作设计更多WiFi应用滤波器 [15] 5G网络基础设施业务 - 计划在12月季度与第一个公民宽带无线电服务（CBRS）客户进入生产阶段，本季度与第二个CBRS客户进入生产阶段，预计3月底或6月季度初与两个客户以完全合格产品投入生产 [18] - 继续研发新突破性材料，用于宏基站等应用；开发用于美国3.8吉赫兹5G频谱的新XBAW滤波器，预计本季度末完成首次设计迭代并提供样品 [19] - 有四个完成的5G网络基础设施XBAW滤波器，三个用于5G小基站，一个用于CBRS；已宣布三个小基站设计订单和三个CBRS设计订单；有超十个客户参与，其中五个已下采购订单 [20] 其他市场业务 - 进入射频定时和频率市场，与领先制造商合作开发超高频XBAW谐振器 [20] - 第二季度在与DARPA的现有研发合同上取得进展，提交数百万美元合同提案以扩展XBAW射频滤波器工作范围至18吉赫兹，已被选中进行潜在合同授予谈判，预计本季度晚些时候有结果 [21] - 有七个完成的XBAW滤波器解决方案用于民用和国防市场；超高频XBAW谐振器用于提供颠覆性数字定时和控制产品；有四个客户参与，其中两个已下采购订单或提供非经常性工程收入 [22] 公司战略和发展方向和行业竞争 - 公司将晶圆级封装（WLP）生产引入内部，预计2022年完成设计锁定并用于合格生产，认为这将增强对先进封装质量、成本和定制的控制能力 [15][16][18] - 公司认为其专利高频XBAW滤波器市场机会巨大，持续构建知识产权护城河，目前有56项已授权专利和93项待授权专利 [29] - 公司计划在各业务领域实现目标里程碑，如增加生产客户数量、推出新产品等 [26][27][28] - 公司认为在WiFi 6E市场具有领先地位，产品价格和每系统收入更高，且市场接受度将提升；在5G移动市场，认为与合作伙伴合作是一种选择，同时关注美国芯片法案带来的扩产机会 [48][49][56] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 尽管半导体供应短缺和供应链问题影响行业，但公司对3月季度仍持积极看法，各市场业务势头持续增长 [26] - 公司预计本季度生产客户从五个增至八个以上，且随着2022年推进，各市场将有更多客户设计订单 [26] - 公司认为市场对其XBAW滤波器需求大，将继续努力实现目标，并提供进展更新 [29] 其他重要信息 - 会议提醒包含前瞻性陈述，受诸多风险和不确定性影响，公司和管理团队无义务更新，相关风险可参考SEC文件 [6][7] - 会议提及某些非GAAP财务指标，与GAAP指标的调节可在公司网站投资者板块的收益电话会议亮点发布中查看 [7] 总结问答环节所有的提问和回答 问题1：供应链短缺对12月收入的影响、对3月的影响，以及到今年年底预计有多少设计投入量产 - 预计到年底投入生产的客户数量翻倍至10个是合理目标，且有望超过该目标，主要受客户类型和供应链影响；12月季度因硅芯片供应问题收入受影响，3月季度指导有一定保守性考虑该因素 [34][38] 问题2：WiFi 6和WiFi 6E滤波器在ASP或利润率方面是否有差异，以及PC产品情况 - WiFi 6E市场价格通常比WiFi 6高25%以上，每系统使用滤波器数量更多，收入更高；公司在开发用于WiFi 6E和WiFi 7的声学BAW双工器，具有独特优势，但投入生产需要时间 [48][49][50] - 从利润率角度，6E是高端产品，利润率受端到端产品良率、规格、层压成本、产品尺寸和集成度等因素影响；公司有成本节约计划，集成是实现盈利的途径之一 [51][52] 问题3：在移动市场提到代工安排，如何看待 - 移动市场是最大机会，但目前产能需扩大至数十亿滤波器才能满足一级客户需求，合作是一种选择；美国芯片法案可能提供扩产机会，提升利润率 [55][56][57] 问题4：新宣布的两个WiFi设计订单机会与之前三个相比大小如何 - 新客户机会有与首个客户规模相似的，也有较小的衍生项目，预计今年新客户规模与首个客户相当甚至更大，整体机会广泛且可观 [63] 问题5：移动代工客户重新设计滤波器的积极前景原因 - 公司增加产能、WLP生产引入内部，市场动态有利于公司；客户重新设计是基于系统设计反馈，首个设计表现良好，预计下一个设计能成功并在第四季度扩大生产；一级组件制造商首个设计结果好，计划进行另一个设计 [67][68][69] 问题6：将WLP引入内部对资本支出展望是否有重大影响 - 总体而言影响不大，与5亿美元的扩产项目和冗余支出相比，WLP的资本支出需求较小；公司利用现有工厂区域安装WLP工艺，只需进行重启认证 [73][74] 问题7：销售管道规模和主导产品情况 - 产品组合中有12个产品，4个用于WiFi 6，8个用于WiFi 6E，未来将主要投资WiFi 6E和WiFi 7；销售管道将继续增长，目前有12或13个设计订单，目标是每个季度增加设计订单 [78][80][81] 问题8：RFMi在12月季度对收入的贡献、产品和市场来源 - RFMi在12月季度表现超预期，表明收购良好，主要贡献在于新市场、互补销售渠道和与OSAT供应商的更多合作；预计3月季度持平或下降，第四季度有环比增长，详细分析可查看文件附注7 [84]