财务数据和关键指标变化 - 第三季度总营收达705亿人民币，调整后净利润为21亿人民币，其中包含智能电动汽车及其他新业务相关费用8.29亿人民币，营收和调整后净利润均实现环比增长 [9][16] - 第三季度整体毛利率达16.6%，智能手机毛利率环比提升至8.9%，物联网毛利率环比降至13.5%，互联网服务毛利率环比下降 [39][40] - 第三季度运营费用率环比下降0.3个百分点至14.5%，研发费用率达5.8% [41] 各条业务线数据和关键指标变化 智能手机业务 - 全球智能手机出货量环比增长2.8%至4020万部，实现连续两个季度环比增长，营收达425亿人民币 [23] - 中国大陆地区高端智能手机出货量同比增长14%，智能手机ASP同比增长9% [19] - 第三季度全球智能手机市场份额达13.6%，在52个市场排名前三，64个市场排名前五 [18][25] 物联网业务 - 截至9月30日，AIoT平台连接设备数达5.583亿，同比增长40%；拥有5个及以上连接AIoT设备的用户数达1090万，同比增长超35% [27] - 第三季度物联网业务营收环比下降3.8%至191亿人民币 [27][28] - 智能电视全球出货量同比增长，维持全球前五排名，海外出货量（不含印度）同比增长超40% [29] - 智能家居家电业务营收同比增长超70%，空调出货量超100万台，同比增长超70%，冰箱出货量超34万台，同比增长超150% [30] 互联网服务业务 - 全球MAU达5.64亿，同比增加7800万；中国大陆地区MAU达1.41亿，同比增加1400万；全球电视MAU超5400万 [34] - 第三季度互联网服务营收稳定在71亿人民币，环比增长1.4% [35] - 海外互联网服务营收达17亿人民币，同比增长17.2%，占总互联网服务营收的24.2% [36] 各个市场数据和关键指标变化 - 第三季度全球智能手机市场前三个季度同比下降近10%，本季度出货量为过去九年第三季度最低 [7] - 欧洲市场智能手机排名第二，市场份额同比和环比均增长至23%，运营商渠道市场份额同比增加1.7个百分点至19.9% [10][26] - 中东市场智能手机排名第二，市场份额达17.6%，同比增加1.3个百分点 [25] - 新兴市场中，拉丁美洲和非洲智能手机均排名第三，拉丁美洲运营商渠道市场份额同比增加1.5个百分点至16% [25][26] 公司战略和发展方向和行业竞争 - 持续推进智能手机高端化战略，推出的高端智能手机获广泛好评，加强在高端智能手机市场的地位 [11][18] - 积极投资智能电动汽车及其他新业务，过去三个季度投资超18亿人民币，建立超1800人的研发团队 [13] - 加强研发投入，第三季度研发费用达41亿人民币，同比增长26%，全球授权专利超2.9万项，研发人员占比达48% [12][22] - 在复杂海外市场，与全球合作伙伴开放合作，利用全球规模优势降低单一市场风险 [10] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 2022年行业面临全球通胀上升、外汇波动、地缘政治环境复杂和中国大陆疫情反复等挑战，第三季度这些挑战未明显改变，持续显著影响整体市场需求 [6] - 尽管环境充满挑战，但凭借全球规模、长期运营历史、品牌和渠道优势，公司业务保持韧性 [7] - 新的一年，虽面临国内外挑战，但公司有信心在不确定性中寻求确定性，将保持灵活，平衡盈利能力和规模，提高运营效率，持续投资研发和长期驱动力，为健康和高质量可持续增长奠定基础 [15] 其他重要信息 - 2022年8月，小米入选福布斯中国首届中国ESG 50榜单；10月，连续第二年入选福布斯全球最佳雇主榜单 [14][43] - 公司积极参与马来西亚、泰国、越南和新加坡的教育平等倡议，为当地学生提供数字教育改善 [14][44] 总结问答环节所有的提问和回答 问题1: 智能手机库存情况、第四季度展望及行业动态对毛利率的影响 - 库存水平同比和环比均下降9%，预计年底或明年年初恢复正常，目前原材料库存处于健康水平，中国库存基本正常化，印度库存降至健康水平但可能还需一个季度清理，海外市场是下一季度清理库存的重点 [47][48][49] - 第三季度毛利率因中国推出的高端产品而提升，希望第四季度智能手机业务毛利率能恢复到更健康水平 [50][51] 问题2: 海外市场不同业务线的增长展望及物联网市场的细分情况 - 欧洲和拉丁美洲市场有增长趋势，公司将维持在这些市场的增长 [54] - 全球广告市场增长乏力导致互联网服务收入增长放缓，但公司用户增长健康，表现优于市场 [55][56] - 物联网业务受宏观经济影响，欧洲市场需求疲软，部分品类收入下降，公司将关注重大活动清理库存，明年计划推出更多产品到国际市场 [57][58] 问题3: 第四季度和2023年电动汽车及其他新业务的费用预期、下一个里程碑及进展 - 电动汽车费用将继续增加，预计2024年上半年推出首款汽车，目前研发团队已超1800人，业务处于保密模式 [61][62][63] 问题4: 电动汽车业务制造方面的考虑 - 公司正在考虑不同方案，目前尚无具体更新 [65] 问题5: 第三季度智能手机毛利率大幅下降且环比无显著改善的主要因素及第一季度趋势 - 去年享受全球供应限制带来的增长和利润，今年情况变化导致同比下降 [68] - 中国市场因推出高端产品且促销活动减少，毛利率健康；印度市场因排灯节促销和清理库存，毛利率下降；海外市场（不含印度）保持健康但因清理库存有一定下降 [69][70][71] 问题6: 大型家电业务收入同比增长超70%的原因及长期发展战略 - 空调销售得益于产品和天气因素，线下渠道和线上线下结合的平台促进了大型家电销售 [74][75] - 未来将继续专注于白色家电的高端产品，提高ASP和整体收入 [77] 问题7: 2023年智能手机市场展望、吸引消费者的因素及小米实现可持续盈利增长的机会和挑战 - 全球市场受多种因素影响存在不确定性，公司将继续投资中高端产品，同时提供有竞争力的入门级产品，对市场复苏有信心 [81][82] - 全球智能手机出货量需增长10%才能恢复正常，目前下降速度已稳定 [84] 问题8: 中国智能手机市场的稳态数量预期、恢复时间及2023年展望 - 预计明年中国市场与今年大致相同，二手市场发展和手机使用寿命延长影响市场规模，公司持保守态度 [89][90] - 第三方数据显示2022年智能手机使用寿命为27个月，2017年为22个月 [91] 问题9: 若疫情结束，对高端手机和物联网产品销售的积极影响及与门店数量的量化关系 - 若疫情结束，将对销售产生积极影响，目前约2000家门店因疫情关闭，一半高端智能手机通过线下渠道出货，公司有1万家门店，有很大增长潜力 [94] - 公司目前的策略是优化门店效率，而非单纯增加门店数量 [95]