财务数据和关键指标变化 - 2022财年总收入为218亿美元 同比增长9% 税前拨备前利润为94亿美元 同比增长7% [8] - 调整后净利润为66亿美元 同比下降2% 主要由于信贷拨备正常化 [8] - 第四季度每股收益为126美元 同比下降18% 主要由于信贷损失拨备增加 [19] - 第四季度调整后净收入为13亿美元 同比下降17% 主要由于对正常贷款的信贷损失拨备 [20] - 第四季度税前拨备前利润为21亿美元 同比下降2% 主要由于费用增加 [20] - 第四季度收入为54亿美元 同比增长6% 主要由于业务量增长 [20] - 2022财年运营杠杆为负2% 主要由于市场收入恶化和业务重组 [33] 各条业务线数据和关键指标变化 加拿大个人及商业银行业务 - 新增超过35万净新客户 其中38%来自富裕阶层 [11] - 存款和资产分别增长9%和12% 市场份额增加 [12] - 第四季度净收入为485亿美元 同比下降20% 主要由于信贷损失拨备增加 [28] - 第四季度税前拨备前利润为968亿美元 同比下降2% [28] - 第四季度收入为23亿美元 同比增长6% [28] 加拿大商业银行及财富管理业务 - 贷款和存款分别增长20%和12% [13] - 第四季度净收入为469亿美元 同比增长6% [29] - 第四季度税前拨备前利润为658亿美元 同比增长11% [29] 美国商业银行及财富管理业务 - 贷款增长15% 其中75%来自新客户关系 [15] - 第四季度净收入为125亿美元 同比下降42% 主要由于信贷拨备增加 [30] - 第四季度税前拨备前利润为232亿美元 同比增长3% [30] - 第四季度收入增长8% 其中净利息收入增长18% [30] 资本市场业务 - 非传统资本市场客户收入增长14% 美国市场收入增长17% [16] - 第四季度净收入为378亿美元 与去年持平 [31] - 第四季度税前拨备前利润为526亿美元 同比增长9% [31] - 第四季度收入为12亿美元 同比增长17% [31] 各个市场数据和关键指标变化 - 加拿大市场：个人银行业务客户增长强劲 商业银行业务表现良好 [11][13] - 美国市场：商业银行业务贷款增长显著 财富管理业务面临市场挑战 [15][30] - 资本市场：美国业务表现突出 可再生能源领域投资增加 [16][31] 公司战略和发展方向和行业竞争 - 聚焦高增长、高接触领域 提升客户体验 增加跨银行连接 [10] - 投资创新银行、金融科技和可再生能源平台 [10] - 宣布2030年中期目标 降低石油天然气和发电组合的碳强度 [10] - 继续执行以客户为中心的战略 调整业务以适应新现实 [17] - 计划在2023年将费用增长控制在中等个位数范围 [17] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 预计2023年全球经济增长放缓 央行继续收紧货币政策以抑制通胀 [17] - 尽管环境充满挑战 但对未来执行能力充满信心 [17] - 2023年预计收入增长将放缓 费用增长将控制在中等个位数范围 [34] - 预计2023-2025年期间将实现正运营杠杆 盈利复合年增长率为7%-10% [34] 其他重要信息 - CET1比率为117% 股本回报率为147% [9] - 宣布普通股股息增加002美元 维持40%-50%的派息率 [9] - 第四季度流动性覆盖率为129% [27] - 2022年投资超过9000万美元用于增强美国业务的技术和基础设施 [30] 问答环节所有提问和回答 问题：2023年收入增长预期与费用增长的关系 [48] - 预计2023年收入增长将放缓 费用增长将控制在中等个位数范围 [49] - 如果环境更加不确定 可能会进一步控制费用增长 [49] 问题：2023年运营杠杆展望 [50] - 预计在几年内实现总体正运营杠杆 [51] - 2023年运营杠杆将比今年有所改善 但短期内实现正运营杠杆可能具有挑战性 [51] 问题：2023年抵押贷款和商业贷款增长预期 [53] - 预计2023年抵押贷款增长为低个位数 [54] - 预计商业贷款增长将回到历史水平 即高个位数到低两位数 [55] - 预计美国商业贷款增长为高个位数 [56] 问题：加拿大财富管理存款下降的影响 [57] - 财富管理业务下降的存款全部转移到银行其他部门 [57] 问题：客户增长对利润率的影响 [59] - 2022年加拿大零售客户增长超过25% 主要来自Costco组合收购 [60] - 抵押贷款市场竞争激烈 流入利润率面临压力 但预计将逐步改善 [61] 问题：净利息利润率展望 [64] - 预计随着利率稳定 利润率将改善 下半年表现将优于上半年 [65] - 加拿大P&C业务将继续从利率上升中受益 每季度几个基点 [65] 问题：正常贷款拨备增加的原因 [66] - 主要由于加拿大个人贷款和信用卡 以及美国商业贷款的前瞻性指标恶化 [66] - 个人贷款主要指无担保个人贷款 不包括抵押贷款 [67] 问题：2023年费用增长的计算基础 [69] - 基于调整后的费用 [69] 问题：银行的盈利潜力 [70] - 2022年全年业绩反映了银行的盈利潜力 收入增长和税前拨备前利润增长领先同行 [70] - 本季度反映了业务调整 不代表银行的全部盈利潜力 [70] 问题：流动性增加的原因和影响 [72] - 主要由于存款增长成功 存款融资成本优于批发市场 [73] - 不预计继续增加超额流动性 将重点部署存款以支持客户和增长战略 [73] - 资本市场的存款增长包括DFS业务、公司银行业务和外汇 [74] - 采取积极策略为客户提供有竞争力的存款利率 这将有助于未来业务发展 [76] 问题：2023年费用增长的季度分布 [78] - 费用增长不会完全直线 但预计将保持稳定 [79] - 核心费用增长可能在低个位数范围 战略投资趋于稳定 通胀影响将减弱 [79]