财务数据和关键指标变化 - 第二季度营收2.172亿美元，环比增长9.8%，处于指引区间高端 [5][24] - 第二季度毛利率46.5%，比指引高约50个基点，因接触器制造内包增加和经常性收入提高，但供应链限制使毛利率下降约130个基点 [6][24][25] - 第二季度非GAAP运营费用为5190万美元，低于指引，非GAAP运营收入占营收的22.6%，调整后EBITDA为24.9%，非GAAP有效税率约为20%，非GAAP每股收益为0.81美元 [27] - 第二季度运营现金流为4400万美元，现金及投资环比增加900万美元至3.68亿美元 [28] - 预计第三季度营收在1.98 - 2.12亿美元之间，毛利率约为46.5%，运营费用约为5400万美元，利息费用约为100万美元，调整后EBITDA中点约为22%，非GAAP税率中点约为20%，稀释股份数约为4870万股 [29][30] 各条业务线数据和关键指标变化 半导体测试业务 - 测试销售利用率环比下降3个百分点至约84%，反映移动和消费终端市场疲软 [6] - 过去三年Diamondx装机量翻倍，在多个领域扩大市场应用，公司认为测试设备有15亿美元潜在市场机会 [8] - 第二季度支持韩国和日本的设计订单，增加测试仪发货量 [9] 接口业务 - 第二季度受益于xEV和工业电源应用需求，与处理器一起获得美国客户的多个系统订单 [10] 探针卡业务 - 第二季度展示C.razor Octosite探针卡解决方案，交付ICON同轴接触器，计划扩大客户群体和内部制造能力，目标是进入3亿美元的探针卡潜在市场 [11][12] 检测和计量业务 - 第二季度Neon平台在两个新客户处通过认证，启动六项新客户评估，预计未来三个季度完成 [13] 软件服务业务 - 扩大DI - Core数据分析产品在汽车半导体市场的渗透，研究机构估计工业分析总潜在市场为15亿美元，年复合增长率约为21%，公司专注优化2.3万多套系统的安装基础 [15][16] 测试自动化业务 - 在中国新客户处获得三项设计订单，为MEMS测试平台预订多单元订单，获得汽车CMOS图像传感器测试的首个订单，为美国客户扩展高性能热系统 [17][18] 各个市场数据和关键指标变化 - 今年年初以来，消费和移动市场需求疲软，而汽车和工业市场需求强劲，预计未来几个季度汽车、工业和数据中心市场将保持强劲，移动和消费市场疲软 [19][20] 公司战略和发展方向和行业竞争 - 公司致力于扩大Diamondx、视觉检测系统、接口产品和数据分析的应用，以实现10亿美元营收目标和49%的非GAAP毛利率 [22] - 公司通过整合Xcerra收购，提高运营效率，构建更具弹性的商业模式以应对行业周期 [22] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 宏观层面，美国利率上升和通胀持续令人担忧，但公司产品和技术的多样性使其能够应对不同市场变化 [19] - 基于早期客户预测和晶圆制造产能增加，预计明年年中业务将再次增长，受高端智能手机、汽车ADAS和xEV、工业和数据中心需求推动 [21] 其他重要信息 - 公司将参加多个投资者会议，包括8月23日的Big Sky、D.A. Davidson技术会议，8月24日的Needham虚拟半导体会议，9月9日的花旗全球技术会议和9月14日的高盛技术会议 [87][88] 总结问答环节所有的提问和回答 问题1: 当前是否更有利于推动应用订单和市场份额增长？ - 是的，客户关注度提高有助于新产品或现有产品在新应用中的认证，未来几个季度公司将忙于产品评估和设计订单谈判 [32] 问题2: 若评估顺利，增量贡献的时间如何？ - 公司将在订单实现后再讨论具体情况 [33] 问题3: 战略采购锁定关键芯片供应，是否与出货信心和竞争优势有关？ - 这与积压订单、市场供应和预测有关，锁定供应有助于更快交付，具有积极意义 [35] 问题4: 汽车和工业市场表现优于消费和移动市场，对下半年毛利率有何影响？ - 下半年毛利率将保持稳定，预计在46% - 46.5%之间，产品结构变化对毛利率的影响较小 [36] 问题5: 请阐述功率管理和碳化硅领域的进展？ - 在测试方面，第一季度获得日本汽车功率管理设备测试业务；在碳化硅方面，涉及自动化、接触器和检测业务，已有设计订单和重复业务 [40][41] 问题6: 为何能在功率管理测试业务中获胜，未来能否继续获胜，是否有碳化硅测试潜力？ - 去年对功率管理仪器进行了一系列更新，并投入更多资源，未来有机会扩大测试业务；目前能进行部分碳化硅测试，未来发展有待观察 [42][43] 问题7: CMOS图像传感器是测试产品还是测试订单？ - 是测试处理器平台的应用，用于汽车ADAS中的CMOS图像传感器测试 [45] 问题8: 测试业务中组件问题对毛利率的具体影响是多少？ - 第一季度开始出现半导体成本增加，第二季度对毛利率的影响相当于约130个基点，接近数百万美元 [48] 问题9: 上述影响是整体毛利率还是细分层面的影响？未来毛利率预期如何？ - 是公司整体层面的影响；第三季度影响与第二季度相近，第四季度开始逐渐下降，预计明年下半年影响不大 [49][50] 问题10: 对明年年中业务机会的看法基于哪些因素？ - 并非基于明年第二季度的积压订单，而是早期客户预测，包括高端智能手机、汽车和工业客户的需求，以及设计订单和产品评估活动 [54][55][56] 问题11: 公司业务在正常环境下第四季度和第一季度的季节性如何？ - 第二季度和第三季度营收通常较强，第四季度和第一季度较弱；今年营收上半年约占51%，下半年约占49%；过去十几年季节性营收变化为中到高个位数 [58][59][60] 问题12: 中到高个位数季节性是否指第四季度相对第三季度的情况？ - 是的 [62] 问题13: 明年消费者智能手机、移动和计算业务的疲软是否会影响季节性，第二季度是否仍遵循正常季节性模式？ - 这取决于经济状况和宏观环境，难以确定；明年营收分布可能与今年相反，但具体时间和幅度不确定 [64][65][66] 问题14: 近期IC组件成本增加，是哪些类型的组件，能否从移动和计算需求疲软中受益？ - 主要是FPGA和精密模拟半导体；设计订单增加使组件需求超出预期，导致成本上升；公司正努力与供应商直接合作，预计明年逐步解决问题 [69][70][72] 问题15: 第四季度汽车、工业和消费市场的表现如何，对可见性有何影响？ - 第四季度汽车、工业和计算市场将是最强的细分市场，预计计算市场将保持相对强劲，特别是数据中心应用 [76] 问题16: 检测和计量平台获得客户认证后，何时能获得后续订单，评估到认证再到实际订单的时间通常是多久？ - 预计至少三个季度才能获得批量订单和批量收入，少数情况下几个季度可将评估转化为订单并实现收入 [80] 问题17: 不同产品（测试仪、处理器和接触器）的交货期是多少？ - 测试自动化系统交货期为14 - 24周，检测系统为20 - 24周，测试仪为16 - 20周，接触器最长可达12周，备用系统约为5周 [81][82] 问题18: 公司是否有英特尔业务，英特尔削减资本支出对公司有何影响？ - 公司与英特尔有业务往来，但英特尔不是占比10%以上的客户；公司为英特尔提供自动化系统和测试套件配置，特别是在数据中心方面 [83][84]