船队与市场动态 - Genco Shipping & Trading的船队由44艘现代高质量干散货船组成，专注于全球商品运输[4] - Genco的干散货市场动态受到乌克兰战争影响，导致煤炭运输距离增加，粮食出口减少[7] - Genco的资产组合包括17艘大型Capesize船和27艘中型Ultra/Supramax船，分别占干散货运输的30%和17%[12][10] - 2021年，Genco运输了2500万吨干散货商品[9] - 由于俄罗斯与乌克兰的冲突，干散货市场的贸易模式发生变化，导致商品和燃料价格上涨[41] 财务表现 - 2021年全年总收入为547,129千美元，同比增长54.0%（2020年为355,560千美元）[60] - 2021年第四季度的航行收入为183,277千美元，同比增长92.0%（2020年为95,495千美元）[60] - 2021年第四季度净收入为90,890千美元，2020年同期为净亏损65,921千美元[60] - 2021年第四季度每股基本收益为2.16美元，2020年同期为每股亏损1.57美元[60] - 2021年第四季度的EBITDA为108,066千美元，2020年同期为亏损45,553千美元[62] 运营与成本 - 2021年第四季度的运营费用总计90,096千美元，同比下降42.4%（2020年为156,646千美元）[60] - 2021年第四季度的船队利用率为97.4%，高于2020年同期的96.8%[63] - 2022年第一季度的总运营费用为$32.43百万[81] - 每日直接船舶运营费用为$5,825，管理费用为$1,296，技术管理费为$361，干船坞费用为$971[71] 未来展望 - 预计2022年全球GDP增长强劲，推动干散货市场需求改善[57] - 预计2022年第一季度的运营现金流估计为24215万美元，基于截至2022年2月24日的87%固定天数[27] - 预计2022年舰队的净时间租船等效收入为$20,000至$32,000[82] - 预计2022年自由现金流为$184百万至$371百万[82] - 公司计划在中期内将净债务减少至零[71] 债务与分红 - Genco在2021年支付了2.03亿美元的债务，年末净贷款价值比为50%[24][25] - 2021年公司自愿偿还债务$8.75百万，预计2022年无强制债务偿还[31] - 2021年第四季度的债务余额为$305百万，较2020年第四季度减少了$144百万[30] - 自2019年第三季度以来，Genco已连续10个季度宣告分红，总额达到1.725美元每股[27] - 2022年第一季度预计每股分红为$0.67[28] 租船与收入 - 2021年第四季度的TCE（时间租船收入）为$40.6k，较2021年第三季度增长20%[29] - 2022年第一季度的TCE估计为$24.2k，较2021年第一季度增长98%[29] - 每增加$1k的TCE，预计将带来约$16百万的年化EBITDA增量，或每股$0.37[33] - Genco Resolute和Genco Defender的租船率为121% BCI，租期为11-14个月[65] - Genco Maximus的租船率为$27,500，租期为24-30个月，最小到期时间为2023年9月[65]