财务数据和关键指标变化 - 第三季度净销售额为1.597亿美元，较2020年第三季度增加2630万美元，增幅20%，其中收购带来2980万美元增长，有机销售略有下降 [20] - 2021年第三季度毛利率从去年的41.7%降至40.8%，主要受供应链通胀、产品组合和网络安全事件导致的有机销售下降影响 [21] - 第三季度总销售、一般和行政费用增长67%，包括540万美元的收购SG&A费用和240万美元的非现金股权补偿费用增加 [22] - 利息费用从2020年第三季度的930万美元小幅上升至980万美元，公司计划 refinance现有信贷安排以降低利息费用 [23] - 2021年第三季度净亏损3020万美元，调整后净收入与2020年第三季度的1350万美元持平，调整后EBITDA从2020年的3440万美元增至3550万美元 [24] - 重申2021财年指导，包括年度净销售额在6.48亿 - 6.63亿美元之间，预计净销售额在6.55亿 - 6.7亿美元之间，预计调整后EBITDA在1.65亿 - 1.7亿美元之间 [25] 各条业务线数据和关键指标变化 - 直接面向消费者（DTC）渠道是增长最快的渠道，网络安全事件对经销商渠道影响更大，但各渠道需求仍然强劲 [45] 各个市场数据和关键指标变化 无 公司战略和发展方向和行业竞争 - 公司继续管理大量收购机会，目标是优质公司，以加速进入新类别，推动盈利能力、现金流和股东价值 [16] - 公司专注于开发创新产品，发展直接面向消费者渠道，提升消费者的汽车改装和个性化体验 [14] - 公司正在采取措施应对供应链限制和原材料通胀，通过更频繁的价格调整将成本增加传递给消费者 [13] - 公司重视与消费者的互动，通过举办消费者活动加深情感联系，增强品牌社区感 [17] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 目前市场对公司产品需求持续强劲，行业增长趋势良好，新消费者不断进入爱好者类别，前景乐观 [30] - 网络安全事件虽影响了第三季度有机销售，但预计不会对年度业绩产生重大影响，公司已确认年度指导不变 [11] - 供应链限制和原材料通胀是公司面临的挑战，但公司正在采取措施保护利润率，并看到供应链有稳定迹象 [13][72] 其他重要信息 - 第三季度发生网络安全事件，9月事件导致系统可用性和产品发货受影响，约700万美元销售额推迟到第四季度 [10][11] - 公司正在与战略技术合作伙伴合作，加强业务系统和流程，降低未来类似网络安全事件的风险 [12] - 第三季度完成与Empower的合并，成为上市公司 [19] 总结问答环节所有的提问和回答 问题1: 市场需求的持久性以及未来几年的需求展望 - 公司目前看到的情况表明，对产品的需求将持续强劲，爱好者消费者参与度高，行业增长趋势良好，新消费者不断进入爱好者类别，前景乐观 [30] 问题2: 公司未来收购策略在产品领域的机会 - 公司在约50亿美元的类别中有很强的份额，正在关注相邻的40亿美元的卡车发动机和安全产品类别，以及约250亿美元的底盘、传动系统和悬架等空白市场，以满足消费者的改装需求 [33] - 公司在第三季度收购了Finspeed和Classic Instruments，Finspeed的高端车轮适用于任何平台，车轮和悬架业务未来将具有变革性 [35] 问题3: 有机增长的驱动因素、客户情况及留存措施 - 公司通过持续创新推出令消费者兴奋的产品，吸引新消费者，并建立数字生态系统以定位新消费者，未来还考虑推出忠诚度计划以留存消费者 [39] - 消费者对公司产品和品牌兴趣浓厚，需求和销售情况持续良好 [40][42] 问题4: 不同销售渠道的业务表现 - DTC是增长最快的渠道，网络安全事件对经销商渠道影响更大，但各渠道需求仍然强劲 [45] 问题5: Finspeed和Classic Instruments的收购对营收的贡献 - 这两项收购被视为公司组装平台的一部分，可向爱好者消费者提供产品类别，是相对较小的产品线和技术能力收购，未来将通过有机增长和可能的额外收购来发展 [47] 问题6: 价格调整的客户反应和机制 - 公司分别考虑零售和批发价格，并通过分散产品组合的价格上涨来避免冲击消费者，反馈良好，公司注重保护利润率 [52] - 公司历史上倾向于每年进行一次价格调整，但在必要时能够进行价格上涨 [54] 问题7: 网络安全事件的补救措施和增量投资 - 公司采取了一些措施，如隔离备份系统和加强监控，但不会公开所有预防措施，SG&A费用会有适度增加，但已包含在近期的价格调整中，不会影响利润率指导 [55] 问题8: 毛利率下降的原因 - 集装箱运输成本是商品销售成本的重要部分，近期有所稳定，公司已将其纳入未来考虑 [60] - 产品组合方面，一些受欢迎的低利润率产品影响了毛利率 [62] - 渠道组合方面，DTC增长超过经销商，对毛利率有积极影响 [63] 问题9: 排除网络安全事件后，目前的积压订单情况 - 积压订单仍然可控且强劲 [64] 问题10: 本季度DTC占比情况 - 公司未公布季度DTC数据，但DTC增长为正，部分经销商有机业务面临挑战，公司将公布年度DTC数据 [66] 问题11: 网络安全事件对与经销商关系的影响 - 事件对与经销商的关系没有影响，经销商非常支持公司，希望公司尽快恢复发货 [70] 问题12: 指导范围较宽的最大变量 - 最大变量是供应链，公司看到供应链有稳定迹象，生产主要受供应链放缓影响，而非完全无法获取物资，公司正在改善库存状况，只要港口开放、物资供应正常，就能符合指导预期 [72][73] 问题13: 公司对额外并购的意愿和管道情况 - 公司正在考虑偿还和 refinance现有信贷安排，并扩大其并购能力 [74] - 并购管道仍然强劲，公司优先考虑扩大潜在市场和进入新类别的机会，关注不同规模的交易 [76][77] 问题14: 通胀情况及成本传递情况 - 公司定价旨在维持利润率，通胀压力主要来自组件和运输，而非劳动力，定价行动已考虑这些因素，以保持毛利率在40%以上 [81][82] 问题15: 劳动力压力和人员配备情况 - 生产限制主要来自供应链放缓，而非劳动力问题，公司在运营市场具有竞争力的工资，有足够的劳动力 [83] 问题16: 电动汽车业务情况及需求与传统发动机的比较 - 电动汽车业务是一个新兴机会，目前电动汽车在运营车辆中占比极小，但消费者对高性能电动汽车和动力系统转换的兴趣正在增长，公司认为这是一个战略类别，预计未来会增长，但目前销售尚未形成规模 [85]