财务数据和关键指标变化 - 2021财年第一季度总营收2800万美元，较去年同期的2520万美元增长11% [9][21] - 第一季度毛利润率为38.8%，去年同期为38.1% [21] - 第一季度运营费用为1050万美元，去年同期为1010万美元，本季度包含一次性非经常性重组费用60万美元，调整后运营费用较去年同期减少25万美元 [21] - 第一季度GAAP运营收入近40万美元，去年同期GAAP运营亏损约50万美元；GAAP持续经营业务净收入为40万美元，合每股0.01美元，去年同期亏损50万美元，合每股亏损0.02美元 [22] - 第一季度调整后EBITDA增加180万美元至230万美元，占收入的8.2%，去年第一季度约为50万美元，占收入的2% [22] - 第一季度末现金及短期投资总额为3450万美元，反映了农业和气象分析部门出售的净收益；本季度资本支出和资本化软件成本为45.8万美元，预计全年这些支出将保持在收入的1%以下；持续经营业务的运营现金流为180万美元，去年同期为90万美元 [26] 各条业务线数据和关键指标变化 交通系统部门 - 第一季度收入为1480万美元，较去年同期的1240万美元增长20%，主要增长贡献来自Albeck Gerken [11][23] - 第一季度净预订量创纪录，达到2100万美元，同比增长21%，约40%的第一季度净预订量将在未来确认为年度经常性收入 [11] - 本季度末积压订单为5960万美元，同比增长20%，环比增长12% [13] - 第一季度部门级运营收入为230万美元，去年同期为160万美元，运营利润率为15.3%，去年为12.7% [23] 道路传感器部门 - 第一季度收入为1320万美元，较去年同期的1280万美元增长3%，增长速度低于近期平均水平，但符合预期 [14] - 本季度在销售支持和渠道开发、产品价值定位与平台对齐、新产品能力引入三方面取得进展，如交叉销售获得100万美元管理服务订单，推出新的合作伙伴认证计划和新API [15][16] - 第一季度部门级运营收入为310万美元，去年同期为230万美元，运营利润率为23.5%，去年为18.2% [24] 各个市场数据和关键指标变化 无 公司战略和发展方向和行业竞争 - 公司认为智能移动基础设施管理市场将呈有利的长期趋势，各机构将从传统项目重新分配预算到先进技术计划，新的软件服务交付模式将出现，ClearMobility平台是捕捉机会的关键战略 [28] - 第二季度将继续使解决方案组合与ClearMobility平台对齐，执行云路线图，如推出新SaaS产品、进行两项新管理服务试用、推进通用API框架 [29] - 交通系统和道路传感器部门销售管道的美元价值增加，平均新销售机会规模增大，但机会总数有所减少，COVID - 19可能使采购需求转向能提供交钥匙解决方案的供应商，有利于公司，但会增加大订单时间不确定性 [30] - 公司仍谨慎乐观看待2021财年，因不确定性，将逐季提供评论；预计第二季度交通系统积压订单和道路传感器销售活动支持收入实现中到高个位数增长，COVID - 19会使部分收入确认推迟，两部门运营收入同比增长，公司费用同比持平，净收入和调整后EBITDA将同比显著改善 [31][32] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 经营环境变化迅速，一些小型项目或无明确投资回报率的项目被推迟，机构继续推进大型战略计划，销售管道总价值增加；非 incumbent 企业获取新业务难度增加，有利于公司巩固市场地位，但公司对下半年经营情况能见度不佳，将逐季应对 [35][36][37][38] - 不同州和地方市政当局预算情况差异大，已获资金的活动支出减少情况较少，未来支出受联邦刺激措施、经济复苏速度、资金机制和经济风险等因素影响，公司11月的电话会议将有更清晰的能见度 [51][52][53] 其他重要信息 - 公司将参加8月12日的第23届年度奥本海默技术、互联网与通信会议和9月10日的科利尔投资者会议 [75] 总结问答环节所有的提问和回答 问题1: 疫情期间采购情况如何演变，机构预算、时间等因素对业务的影响 - 环境变化快，小型项目或无明确投资回报率的项目被推迟，机构继续推进大型战略计划，销售管道总价值增加；非 incumbent 企业获取新业务难度增加，有利于公司巩固市场地位，但公司对下半年经营情况能见度不佳，将逐季应对 [35][36][37][38] 问题2: 交通系统部门40%的预订量为经常性收入的具体情况 - 经常性收入包括SaaS、非SaaS软件及管理服务收入，交通系统部门第一季度2100万美元的预订量中，40%属于经常性收入 [40] 问题3: 30% SaaS或经常性收入目标是否仍适用，如何实现及时间框架 - 目标仍适用，但出售农业和气象分析业务后，预计经常性收入在高20%区间，略低于30%，公司将努力达到或超过该目标 [42] 问题4: 收购情况更新 - 公司认为目前对收购风险有一定理解，有能力对收购进行合理估值，交易机会比几个月前增多，但卖家对估值调整意愿低，交易仍有挑战 [44][45] 问题5: 第一季度盈利情况能否作为未来基础 - 第一季度盈利反映了公司出售业务、重组和成本管理等行动的结果，各季度盈利会有波动，但总体受营收影响，可作为未来盈利的合理参考 [49] 问题6: 研发费用是否以第一季度约100万美元为基准 - 预计今年研发费用占收入的4% - 5% [51] 问题7: 与不同州和地方市政当局就预算的沟通情况 - 不同地区预算情况差异大，已获资金的活动支出减少情况较少，未来支出受联邦刺激措施、经济复苏速度、资金机制和经济风险等因素影响，11月电话会议将有更清晰的能见度 [51][52][53] 问题8: 现有客户基础上交叉销售和捆绑解决方案的机会 - 公司认为有大量机会，ClearMobility平台战略可利用公司优势，在疫情环境下是竞争差异化因素，公司可利用客户基础和市场渗透优势进行交叉销售，排除竞争对手 [54] 问题9: 7月部分司法管辖区新财年开始的预订情况 - 公司不清楚哪些司法管辖区7月开始新财年，但7月交易和机会流量未放缓；交通系统部门当前预订机会由少数大交易组成，未来几个季度可能出现预订量波动 [58][59] 问题10: 州DOC预算削减，是否有客户寻求替代方案 - 大型建设项目资金通过债券等特殊机制提供，部分项目推迟，但对公司影响不大；公司核心运营业务目前未受资金影响，若大型项目推迟，客户可能寻求其他方式缓解影响，公司会关注 [61][62] 问题11: 长期EBITDA利润率目标 - 公司预计未来几年调整后EBITDA将以中到高个位数增长，约15%左右，通过扩大规模提高公司杠杆率 [65] 问题12: 收入和EBITDA增长关系 - 随着获得更多合同，公司将实现额外的运营规模，EBITDA增长可能高于收入增长 [66][67] 问题13: 收入中经常性收入的占比及增长速度 - 本季度年度经常性收入约占20% [70] 问题14: 经常性收入的运营利润率与公司平均水平比较 - 一般来说，年度经常性收入（特别是软件）的利润率高于其他业务线，但部分软件平台尚未达到规模，随着规模扩大，有增长和利润率提升的机会 [71][72]