财务数据和关键指标变化 - 第二季度全球销量增长8%，净销售额增长12%，调整后息税前利润（EBIT）和调整后净营业利润均增长22% [41][42] - 上半年全球净销售额增长4%至约13.6亿美元，调整后EBIT增长11%，调整后净营业利润为2.098亿美元，增长11% [43][44] - 上半年经营现金流增长66%至4.168亿美元，流动性提高至8.86亿美元，杠杆率降至1.32倍 [38][45] 各条业务线数据和关键指标变化 北美业务 - 第二季度销量增长11%，净销售额增长12%，调整后EBIT增长19%，调整后EBIT利润率为28.9% [46][48][49] - 上半年平均净销售价格增长1%，预计2021年1月1日起平均净销售价格提高约3% [47] 欧洲业务 - 第二季度净销售额增长8%，纤维水泥净销售额增长14%，纤维石膏净销售额增长7%，调整后EBIT为940万欧元，增长81%，调整后EBIT利润率为11.1% [51][52] 亚太业务 - 第二季度财务表现恢复，澳大利亚和新西兰业务带动增长，新西兰业务实现两位数销售增长和出色的EBIT增长 [54] - 关闭James Hardie Systems业务和Penrose工厂，生产从新西兰转移到澳大利亚，改善了单位成本和EBIT利润率 [54] 其他业务 - 2021财年第二季度和上半年一般公司成本显著增加，主要是股票补偿费用和法律费用增加 [58] - R&D支出同比基本持平，但产品开发R&D费用在第二季度增长14%，上半年增长5% [58] 各个市场数据和关键指标变化 - 北美市场：第二季度净销售额从下降8500万美元（20%）增长至5.15亿美元，总库存减少7600万美元（35%）至1.42亿美元 [34] - 欧洲市场：第一季度受疫情影响净销售额下降12%，第二季度市场重新开放，纤维水泥和纤维石膏产品增长 [50][51] - 亚太市场：第一季度受疫情封锁影响，第二季度随着限制放宽财务表现恢复 [53] 公司战略和发展方向和行业竞争 - 执行全球战略，通过精益制造和客户整合实现持续增长和盈利，计划在2022财年推出首个创新平台 [14][15] - 加强供应链与客户的端到端参与和整合，优化营运资金，提高销售增长和效率 [33][35] - 计划在北美和亚太地区进行产能扩张，包括在Prattville和Carol Park投产新的板材机 [66][67] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 全球疫情虽造成市场干扰，但也是与客户加强合作、增加价值的机会，公司有望继续执行战略并取得良好业绩 [12][13] - 对全球业务的弹性和未来现金流有信心，计划在2021财年末减少4亿美元债务并恢复股息 [70] - 重申2021财年调整后净营业利润指导范围为3.8亿美元至4.2亿美元 [72] 其他重要信息 - 精益制造项目自2020财年开始实施，18个月内累计节省成本6200万美元，释放了北美工厂12%的运营产能 [29][30] - 2021财年上半年资本支出为4470万美元，同比减少约7900万美元，预计全年资本支出约1.2亿美元 [65][67] 总结问答环节所有的提问和回答 问题1：北美运费成本增加情况 - 由于住房市场强劲，平板卡车需求高，导致运费价格上涨，但通过精益制造和降低纸浆成本，仍实现了更高的EBIT利润率 [74] 问题2：新全球平台的情况 - 公司计划进入新的相邻类别，拓展外部业务，通过创新驱动增长 [76] 问题3：Prattville投产的原因 - 随着全球战略的执行，市场份额增加、需求增长以及创新产品的推出，公司对未来需求有信心，同时通过精益制造释放现有产能 [79] 问题4：北美网络可释放的生产产能 - 与18个月前相比，已释放了12%的产能，通过持续改进精益制造，将继续释放更多产能并减少生产输出的可变性 [81] 问题5：新产品推出与生产精简的关系 - 精益方法是根据市场真实需求提供合适的产品组合，淘汰不适合市场的产品，为新产品腾出空间 [83][84] 问题6：北美精益节省成本的情况及2022财年的预期 - 自2020财年第一季度以来累计节省4600万美元，关键是保持并增加这些节省，若保持现有水平，未来6个季度可再节省4600万美元 [88][89] 问题7：Prattville早期季度的利润率影响 - 参考历史结果，新设施投产会有一定的折旧增加，但销售产品的毛利率较高 [91][92] 问题8：SG&A成本节省情况及亚太地区EBIT利润率预期 - 北美和亚太地区SG&A成本节省约200 - 300个基点，未来这些成本将逐步恢复以推动中长期增长；亚太地区EBIT利润率应会低于本季度水平 [97][98][100] 问题9：价格调整时间变化对季度节奏的影响 - 价格调整时间变化有助于稳定季度季节性，使四个季度更加均衡 [103] 问题10：全球增长扩张的范围 - 主要关注欧洲市场，通过创新满足西欧房主的需求，短期内没有更广泛的亚洲计划 [104][107] 问题11：产能利用率及新厂或扩建的触发点 - 公司未披露工厂利用率，但业务持续增长，Prattville投产将增加产能；Prattville长期可容纳4台板材机，仍有扩建空间 [109][111] 问题12：各地区的交易表现 - 北美地区本季度迄今业务实现中高个位数至十位数增长，欧洲实现两位数增长，亚太地区实现中高个位数增长 [112] 问题13：辉瑞疫苗对公司增长的影响 - 目前判断还为时过早，但市场对远程改造的关注增加，北美住房市场的改造和重新装修仍有很大增长机会 [114][115] 问题14：交易数据的确认及价格增长预期和产品组合影响 - 北美为季度迄今的销量增长，欧洲为收入增长，亚太为销量增长；预计2022财年净价格增长3%，包含产品组合影响，创新平台将推动高利润率产品增长 [117][119][120] 问题15：北美精益节省成本的长期目标 - 目前已领先于计划，若保持现有水平，未来6个季度可节省约9400万美元，有望达到或超过1亿美元的目标 [124][126]