财务数据和关键指标变化 - 第四季度净销售额同比增长16%，增加3500万美元，全年净销售额同比增长13%，增加1.09亿美元，均由三大业务板块增长驱动 [5][9][10] - 第四季度GAAP净利润和摊薄后每股收益同比均下降56%，主要因外汇损失增加830万美元、所得税拨备增加590万美元等；全年GAAP净利润和摊薄后每股收益同比下降10%，受所得税拨备和销售及一般管理费用增加影响 [9][10] - 第四季度调整后EBITDA、调整后净利润和调整后摊薄每股收益分别增长17%、13%和13%，全年调整后EBITDA增长3%，调整后净利润和调整后摊薄每股收益增长4% [9][10] - 2023财年预计净销售额在9.6亿 - 10亿美元之间，调整后EBITDA在1.13亿 - 1.18亿美元之间，均增长2% - 6% [7][21][23] - 2023财年GAAP净利润预计在4500万 - 4900万美元之间，摊薄后每股收益预计在1.11 - 1.21美元之间；调整后净利润预计在5200万 - 5600万美元之间，调整后摊薄每股收益预计在1.28 - 1.38美元之间 [23][24] - 2023财年预计调整后有效税率约为30% [23][24] - 过去12个月自由现金流为负500万美元，因资本支出超过经营现金流；6月30日总债务为4.34亿美元，毛杠杆率为3.9倍；年末流动性为1.94亿美元，包括9100万美元现金及短期投资和1.03亿美元未使用的循环信贷 [18][19][20] 各条业务线数据和关键指标变化 动物健康业务 - 第四季度净销售额增加2000万美元，增长13%，各产品类别均有改善；调整后EBITDA为3350万美元，增加400万美元，增长14%，利润率持平 [11][12] - 全年净销售额增加6100万美元，增长11%；调整后EBITDA为1.24亿美元，与上年持平，但利润率下降230个基点 [13] 矿物营养业务 - 第四季度净销售额为6940万美元，增长22%，调整后EBITDA为670万美元，增长44%，利润率为9.6%，提高150个基点 [14] - 全年净销售额为2.5亿美元，增长18%，调整后EBITDA为2400万美元，增长40%，利润率为9.3%，提高150个基点 [16] 性能产品业务 - 第四季度净销售额为1930万美元，增长16%，调整后EBITDA为240万美元，增长5%，利润率下降100个基点至12.3% [15] - 全年净销售额为7600万美元，增长13%，调整后EBITDA为870万美元，下降8%，利润率下降270个基点至11.5% [17] 公司费用 - 第四季度公司费用同比增长17%，从160万美元增至187.2万美元；全年公司费用同比增长7%，增加300万美元 [15][17] 各个市场数据和关键指标变化 - 全球畜牧业市场表现强劲，价格普遍上涨，消费者持续接受高价，公司销售也反映出这一趋势 [32] - 美国因干旱，牛的屠宰量增加，更多牛在饲养场饲养，有利于公司业务，但这种情况可能在半年或一年后结束 [32] 公司战略和发展方向和行业竞争 - 公司将继续应对高投入成本，通过提高生产效率、跨业务部门和地区合作等方式降低成本 [7] - 2023财年计划投资3700万美元用于战略举措，包括伴侣动物开发管道、非洲猪瘟疫苗研发、新产品注册和疫苗生产设施建设等 [22] - 2023财年计划投入3900万美元用于资本改进，包括提高生产能力和完成效率项目 [22] - 公司伴侣动物开发管道新增针对犬类MVD的基因疗法合作项目，预计最早在2023年申请有条件批准 [8] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 行业面临宏观经济和运营挑战，新冠疫情影响仍在，导致通胀显著，公司面临原材料和劳动力成本上升压力 [6] - 公司在充满挑战的一年中表现良好，预计2023财年调整后营收和利润将实现同比增长 [5][7] 其他重要信息 - 公司宣布每股0.12美元的季度股息，共计490万美元 [20] - 预计2023财年第一季度净销售额和调整后EBITDA将季节性下降，随后逐季改善 [23] 总结问答环节所有的提问和回答 问题1: Rejensa产品在当前通胀环境下的销售趋势、2023年及长期展望如何？ - 去年Rejensa销售额实现同比翻倍，今年公司仍期望实现翻倍增长；虽兽医端销售有放缓迹象，但产品仍处于早期阶段，增长势头持续 [27] 问题2: 对2023财年中国非洲猪瘟情况有何预期？ - 非洲猪瘟问题仍未解决，中国在生物安全方面做得较好，但疫情在远东和欧洲也有出现；公司继续研发疫苗，虽受疫情限制进展缓慢，但仍保持乐观 [28] 问题3: 动物健康业务在美国及不同地区的牲畜市场趋势如何？ - 全球畜牧业市场表现强劲，价格上涨，消费者持续接受高价；美国因干旱，牛的屠宰量增加，更多牛在饲养场饲养，有利于公司业务，但这种情况可能在半年或一年后结束 [32] 问题4: 2023财年的价格实现情况假设及增量投资内容是什么？ - 2023财年销售预计增长2% - 6%，源于各业务和地区的强劲需求以及2022财年价格上涨的全年影响；利润率与2022财年实际情况一致，表明价格上涨能跟上成本增加；战略投资主要集中在疫苗、伴侣动物和营养专业产品三个增长驱动领域 [34][35]