财务数据和关键指标变化 - 2020年第一季度是创纪录的分析业务预订季度，预订量超过去年同期的三倍，积压订单持续扩大 [23][26] - 第一季度收入为2120万美元，同比增长3% [26] - 分析业务收入为1320万美元，同比增长16%，目前占总收入的63%，去年同期为56% [27][30] - 综合良率提升业务收入较去年同期下降约120万美元，增益分成收入同比上升 [30] - 非GAAP毛利率为65%，去年同期为67%，排除一次性IYR付款和增益分成后，本季度非GAAP毛利率同比扩大超200个基点 [31][32] - 运营费用增加，研发费用同比增加60.7万美元，销售、一般和行政费用同比增加67.3万美元 [33] - 本季度有一次性税收优惠，预计获得约110万美元的退税 [34] - 非GAAP净亏损14.6万美元，非GAAP每股收益为0美元 [35] - 季度末现金头寸为1.004亿美元，同比增加1000万美元，无债务 [35] 各条业务线数据和关键指标变化 - 分析业务中，Exensio和表征业务增长强劲，DFI业务因部分合同执行时间问题有所下降 [27] - 公司正从良率提升合同向分析业务转型，分析业务占比增加 [30] 各个市场数据和关键指标变化 - 大中华区2月业务放缓，部分合同签署延迟，3月业务活动开始回升，3月中旬与大中华区新客户签署表征车辆系统合同 [15][16] - 美国和欧盟业务在本季度保持强劲，多数客户适应在家办公处理订单 [16] 公司战略和发展方向和行业竞争 - 加速向基于云的分析业务模式转型，以实现目标毛利率并提高业务可预测性 [10][11] - 加速运营模式转变，大幅减少今年剩余时间的国际旅行，通过远程方式进行营销和销售 [11][12] - 持续投资对长期成功至关重要的平台，如ASML、云以及DFI和CVCore等差异化数据 [13] - 领先逻辑客户持续投资，对DFI和先进表征车辆系统感兴趣；汽车供应链中使用Exensio控制和优化功率分立晶体管制造的客户活动增加 [17][18] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - COVID - 19全球形势动态变化，公司将员工健康和安全放在首位，多数员工居家办公并保持较高生产力 [6][7] - 虽然COVID - 19对半导体行业工作方式和运营的持久影响尚不清楚，但公司核心优势明显，Exensio平台可帮助客户远程管理制造 [9] - 公司对第一季度财务状况、业务向分析业务的持续转型、毛利率的改善和强劲的预订情况感到满意，对业务发展势头感到兴奋 [36] - 对全年分析业务增长仍持乐观态度，但会密切关注全球经济对半导体行业的影响 [48][49] 其他重要信息 - 4月公司举办了关于半导体、人工智能和大数据的网络研讨会，已有超2万人观看 [12] - 2009年金融危机期间公司投资的Exensio开发项目和第四代参数测试仪，目前驱动约90%的收入 [13] 总结问答环节所有的提问和回答 问题1: 公司向云业务转型的进展如何？ - 公司已支持部分客户进行云部署，正在为云业务添加增量功能，目前大部分支出用于引入新的云客户和大量试点活动 [38][39] 问题2: 过去一个月，COVID - 19是否对公司成交订单的能力产生影响？ - 本季度开局强劲，合同签订更趋于线性，4月业务情况符合预期，公司将继续关注后续季度进展 [41][42] 问题3: DFI业务下降，但本季度初有合同签署，是否会扭转局面？ - 2月和3月美国到大中华区和中国大陆的人员流动受限，部分合同推迟到季度末和4月初执行，公司已调整签约方式，后续将继续推进 [42][43] 问题4: 第四季度预订量是否异常小？ - 第四季度预订量处于较低水平，但并非异常小 [44] 问题5: 第一季度强劲的预订量是否带来额外的可见性，分析业务今年能否增长20%？ - 公司对全年分析业务增长仍持乐观态度，会密切关注全球经济对半导体行业的影响，随着分析业务占比增加，每个季度来自积压订单的业务比例将提高 [48][49][50] 问题6: 当前环境对无晶圆厂客户与公司的合作有何影响？ - 无晶圆厂客户一直更容易接受将数据放在云端，近期与有自有工厂的客户对话中，他们也意识到在云端使用更多AI的好处 [52][54][55] 问题7: 在不确定环境下，运营费用后续会如何变化？ - 公司预计差旅等费用将减少，会继续调整支出，将成本从非关键领域转移到有销售机会的领域，整体支出将有所缓和 [57][58][59] 问题8: 考虑到云业务和远程办公机会的增加，公司对分析业务今年的增长率是否更乐观，还是会受到疫情和经济衰退担忧的影响？ - 仅从半导体行业来看，公司比季度初更乐观，业务活动活跃，与客户关于云业务的对话和试点项目不断增加，但全球经济对半导体行业的影响仍不确定 [63][64][65] 问题9: 能否分享本季度与去年相比的预订量和积压订单情况？ - 目前仅提供方向性信息，本季度预订量是历史同期（Q4和Q1）的三倍，公司需几个季度后才会考虑公开分享具体数据 [66][67] 问题10: 本季度签订的1000万美元云业务合同，是否改变了该客户的收入运行率和利润率，有哪些追加销售？ - 客户交出永久许可证，改用云端系统，收入运行率大幅提高，超过历史运行率两倍多，客户可获得更多功能，公司也有机会向其展示更多Exensio平台的价值 [68][69][70] 问题11: 该云许可证的有效期是多久？ - 该订单的云许可证有效期接近五年，是多年期合同 [72] 问题12: 季度末签订DFI合同后，目前有多少台机器在产生收入，到年底预计有多少台？ - 目前有几台机器在产生收入，随着时间推进预计会增加，公司在前沿逻辑领域的DFI业务活动活跃，对相关客户的试点情况和进展感到满意 [74] 问题13: 预订量的增加与试点活动的增加如何与去年同期或Q4相比？ - 试点项目数量大幅增加，但具体倍数暂不清楚 [77] 问题14: 在分析业务中，经常性收入流或订阅流与永久许可证或试点收入的比例与Q4或去年同期相比如何？ - 目前分析业务的绝大部分收入是经常性收入，永久许可证收入很少 [78] 问题15: DFI续约合同与之前相比金额如何，是否扩展了相关服务以扩大客户关系？ - 续约合同金额与之前相近，但客户追加了一些额外合同，整体客户关系在扩大 [79]